O procedimento para obter uma carta de crédito em espera envolve o requerente se candidatar a um banco, estabelecer o valor do crédito e, geralmente, depositar garantias em dinheiro e pagar uma taxa.
Uma carta de crédito em espera, comumente referida como SLC ou LOC, é uma obrigação por escrito do banco que emite a carta de crédito informando que o banco pagará ao beneficiário a carta de crédito no caso de o cliente do banco, o requerente para o SLC, não paga ao beneficiário o dinheiro devido a ele pelo requerente. Essencialmente, o SLC é uma forma de seguro de pagamento por backup criado para garantir que o vendedor em uma transação receba o dinheiro devido a ele pelo comprador. É pago ao beneficiário, de acordo com os termos do SLC, sob demanda, e o banco emissor não pode se recusar a efetuar o pagamento devido a divergências entre o solicitante e o beneficiário.
As cartas de crédito em espera são geralmente consideradas certificações da capacidade creditícia do requerente e capacidade de efetuar o pagamento necessário para cumprir sua obrigação contratual com o beneficiário do SLC. Se o banco emissor do SLC acaba precisando fazer o pagamento ao beneficiário, espera, ou pelo menos espera, ser pago pelo requerente.
O prazo de vigência de um SLC geralmente é de cerca de um ano, permitindo que o solicitante faça o pagamento padrão ao beneficiário.
Se um vendedor solicitar uma carta de crédito em espera, ele geralmente insiste em que seja uma carta de crédito irrevogável, o que significa que os termos do SLC não podem ser modificados sem o consentimento do beneficiário. O requerente solicita o SLC ao seu banco. O banco emissor normalmente analisa a capacidade de crédito do requerente antes da emissão do SLC. Todos os requerentes, exceto os mais dignos de crédito de um SLC, são obrigados a depositar garantias em dinheiro junto ao banco emissor, cobrindo pelo menos uma parte do valor do SLC, e também devem pagar uma taxa ao banco emissor, geralmente de 2 a 5% da quantidade do SLC. O requerente fornece uma carta de confirmação ao beneficiário do banco emissor; isso é chamado de carta de confirmação bancária.
Além do requerente, do banco emissor e do beneficiário, uma quarta parte envolvida em um SLC é o banco confirmador ou consultor. Este é um banco, geralmente localizado próximo ao beneficiário, que paga o beneficiário em nome do banco emissor se o SLC se tornar pagável. Esse arranjo é mais comum em transações internacionais. O beneficiário geralmente paga ao banco que confirma uma pequena taxa.
Um SLC é transferível, na medida em que o beneficiário pode vender ou ceder os direitos ao produto do SLC, mas o beneficiário continua sendo a única parte que pode exigir o pagamento do SLC. No caso de tal acordo, o beneficiário informa o banco emissor para pagar o produto do SLC à parte que o beneficiário designou para receber o pagamento. Não há negociação pública de SLCs.
Nos Estados Unidos, os SLCs são regidos pelas regras do Código Comercial Uniforme (UCC).
