Índice
- FNSOX
- VBIIX
- SWRSX
- VIPSX
Instrumentos de renda fixa, como títulos corporativos, oferecem aos investidores oportunidades conservadoras de obter renda atual a uma quantidade razoável de risco. Independentemente do objetivo do investimento, recomenda-se alguma alocação à renda fixa, tanto como diversificador quanto como gerador de renda. Os títulos do governo, chamados tesourarias, oferecem os investimentos mais seguros e alguns também oferecem proteção contra a inflação.
A maneira mais econômica de adicionar títulos ao seu portfólio é através de um fundo de índice de títulos, que investe passivamente em vários títulos e procura replicar o desempenho de um índice de títulos amplo. Aqui, analisamos 4 desses fundos, dentre os muitos oferecidos atualmente no mercado (todos os dados de 14 de janeiro de 2020).
Principais Takeaways
- Todos os investidores devem considerar a inclusão de alguns elementos de renda fixa em seu portfólio como um diversificador. Os fundos de renda fixa oferecem aos investidores uma maneira de baixo custo para adicionar esses investimentos mais conservadores ao seu portfólio de maneira a rastrear os índices de títulos. fundos mútuos de renda entre dezenas de opções por aí.
Índice de Obrigações de Curto Prazo da Fidelity (FNSOX)
Ativos sob gestão (AUM): US $ 622 milhões
Índice de despesa líquida: 0, 03%
O Fidelity Spartan Short-Term Bond Index Fund rastreia o desempenho do Barclays US 1-5 Year Treasury Bond Index, que é composto de obrigações do Tesouro dos EUA com perfis de vencimento entre um e cinco anos. O fundo utiliza técnicas de amostragem para rastrear o índice subjacente e, normalmente, mantém a maturidade de sua carteira em três anos ou menos. Devido a um risco muito baixo de inadimplência e à natureza de curto prazo de suas participações, o fundo tem um rendimento SEC baixo de 30 dias, de 1, 79%. A duração efetiva média do fundo de 2, 58 anos o torna menos sensível às mudanças nas taxas de juros em comparação com outros fundos com vencimentos mais longos.
O fundo possui um dos mais baixos índices de despesas líquidas entre seus pares na categoria curta de governo. O fundo recebeu uma classificação geral de quatro estrelas da Morningstar por seu desempenho ajustado ao risco. O fundo não possui taxas de carga e não possui valor mínimo de investimento.
Índice de Obrigação de Prazo Intermediário da Vanguarda (VBIIX)
AUM: US $ 35, 3 bilhões
Índice de despesa líquida: 0, 15%
As Ações do Investidor do Fundo de Índice de Títulos a Prazo Intermediário da Vanguard rastreiam o desempenho do Barclays US 5-10 Year Government / Credit Float Adjusted Index. O índice é composto por títulos do Tesouro dos EUA, empresas domésticas com grau de investimento e títulos estrangeiros com grau de investimento com perfis de vencimento de cinco a 10 anos. O fundo utiliza técnicas de amostragem para minimizar as negociações com o menor erro de rastreamento possível. Cerca de 58% da carteira do fundo é investida em títulos do governo e agências dos EUA, enquanto 40% dos ativos do fundo representam títulos corporativos emitidos principalmente por empresas de serviços industriais e financeiros.
A duração efetiva média do fundo é de 6, 33 anos e seu rendimento de 30 dias na SEC é de 2, 06%. O fundo recebeu uma classificação geral de cinco estrelas da Morningstar. O fundo não cobra taxas de carregamento de seus investidores e exige um investimento mínimo de US $ 3.000.
Fundo de Índice de Valores Mobiliários Protegidos por Inflação do Tesouro Schwab (SWRSX)
AUM: US $ 1, 0 bilhão
Índice de despesa líquida: 0, 05%
O Schwab Treasury Inflation Protected Securities Index Fund rastreia o desempenho do Barclays US Treasury-Protected Securities (TIPS) Índice (Série-L) SM. O índice de referência consiste em todas as TIPS emitidas publicamente com pelo menos um ano até o vencimento, classificações de grau de investimento e US $ 250 milhões ou mais em valor de face em circulação. Todas as participações do fundo são denominadas em dólares norte-americanos e o fundo não está exposto a riscos cambiais de participações estrangeiras. Cerca de um terço dos ativos do fundo são investidos em títulos nominais dos EUA, enquanto o restante é investido em USPS.
Devido à inflação persistentemente baixa, as DICAS geraram retornos abaixo da média ao longo dos anos 2010. O Fundo de Índice de Títulos Protegidos por Inflação do Tesouro da Schwab tem uma duração efetiva média de 7, 74 anos e um rendimento SEC de 30 dias de 1, 69%. A Morningstar atribuiu ao fundo uma classificação geral de quatro estrelas. O fundo não possui taxas de carga e não requer investimento mínimo.
Fundo de Índice de Valores Mobiliários Protegidos por Inflação da Vanguarda (VIPSX)
AUM: US $ 28 bilhões
Índice de despesa líquida: 0, 20%
As Ações do Investidor do Fundo de Índice de Valores Mobiliários Protegidos por Inflação da Vanguard rastreiam o desempenho do Índice de 5 a 10 anos do Barclays US Treasury Protected Inflation (TIPS). O índice de referência é composto por obrigações públicas do Tesouro dos EUA, protegidas pela inflação, com vencimentos remanescentes inferiores a dez anos. Devido à sua duração moderada, o fundo é um pouco sensível ao risco real de taxa de juros, mas também apresenta retornos mais baixos em relação a um fundo TIPS de maior duração. Cerca de 96% das participações do fundo são de TIPS dos EUA, enquanto os 4% restantes estão nos mercados monetários.
O fundo tem uma duração efetiva média de 7, 38 anos em comparação com sua contraparte da Schwab, tornando-o muito menos sensível a mudanças nas taxas de juros. O fundo tem um rendimento SEC de 30 dias de 0, 07%. O fundo recebeu uma classificação geral de cinco estrelas da Morningstar. O fundo não possui taxas de carregamento e requer um investimento mínimo de US $ 3.000.
