Os fundos negociados em bolsa (ETFs) mantêm empresas que podem ser financeiramente complicadas porque usam alavancagem e são fortemente orientadas para transações. No entanto, eles fornecem aos investidores exposição a investimentos em private equity e podem oferecer retornos significativos e atraentes sobre o investimento.
As empresas de private equity estão cada vez mais ativas desde 2000. Esse segmento da economia experimentou uma reviravolta surpreendente desde a crise econômica de 2008, em grande parte devido a um excedente de entrada de dinheiro, e eles encerraram 2014 com o maior investimento global desde 2007.
O capital privado atende ao capital de entidades de alto patrimônio líquido. Obtém direitos patrimoniais em empresas com potencial significativo que buscam capital para melhorar suas posições de fluxo de caixa ou expandir. As firmas de private equity fornecem finanças e conhecimento financeiro para administrar os negócios que adquirem. A maioria dos ativos de private equity do mundo - 57% - está na América do Norte. A Europa tem a próxima maior alocação em 24%, seguida pela Ásia com 13%.
Os ETFs de private equity oferecem diversificação de portfólio do ponto de vista geográfico e em termos de investimentos. Essas empresas utilizam uma variedade de estratégias para adquirir participações societárias ou posições de dívida que geralmente não são acessíveis a investidores individuais. O private equity é normalmente considerado uma classe de ativos menos volátil que pode oferecer retornos estáveis e dividendos relativamente mais altos.
Portfólio de Private Equity Listado Global da Invesco
O portfólio global de ações privadas da Invesco (NYSE Arca: PSP) é o maior ETF de ações privadas, com ativos totalizando mais de US $ 460 milhões. É a opção perfeita para investidores que buscam exposição global, pois fornece acesso a 62 empresas de private equity listadas em bolsa em todo o mundo, incluindo empresas de desenvolvimento de negócios e instituições financeiras. Este fundo controla o Índice de Private Equity Listado Global da Red Rocks. O índice incorpora entre 40 e 60 empresas de capital aberto.
O índice de despesas desse fundo é de 2, 04% e oferece um alto dividend yield de 8, 36%. As participações neste fundo incluem o 3I Group Ordinary Stock Chart (OTC Markets: TGOPF), a Onex Corporation (OTC Markets: ONEXF) e o Partners Group Holdings (OTC Markets: PGPHF).
ETF de Capital Privado Listado Global da ProShares
O Portfólio de Private Equity Listado Global da ProShares (BATS Trading: PEX) é um fundo que visa fornecer aos investidores resultados, excluindo comissões, semelhantes ao desempenho do Índice de Private Equity Listado Direto LPX. Esse índice, semelhante ao índice subjacente do PSP, inclui até aproximadamente 60 empresas de capital privado listadas em bolsa que compartilham um objetivo e função primárias de investir em empresas de capital fechado e emprestar capital.
Emitido pela ProShares, esse fundo possui uma base de ativos que totaliza quase US $ 17 milhões. Este fundo é ideal para investidores que buscam diversidade global. O fundo possui uma taxa de despesa de 0, 6% e oferece um dividend yield de 5, 66%. As participações neste fundo incluem a Ares Capital Corporation (Nasdaq: ARCC), a Onex Corporation e a American Capital Ltd. (Nasdaq: ACAS).
ETRACS Wells Fargo MLP Ex-Energy ETN
O ETN Ex-Energy MLP da ETRACS Wells Fargo (NYSE Arca: FMLP) combina aspectos de ETFs e títulos. Esta nota negociada em bolsa visa fornecer aos investidores resultados que imitam o Índice Ex-Energy da Parceria Wells Fargo Master Limited. O índice foi projetado para atuar como uma métrica para o desempenho de todas as parcerias limitadas de mestre não energéticas listadas na Bolsa de Nova York (NYSE) ou na Nasdaq, atendendo a vários requisitos de elegibilidade, como capitalização mínima de mercado. O índice é ponderado pela capitalização e é composto por empresas que não são focadas em energia e têm uma capitalização de mercado mínima de US $ 100 milhões.
Emitido pelo UBS, este fundo oferece aos investidores uma exposição substancial a empresas de private equity com foco não energético. O FMLP possui uma taxa de despesa de 0, 85% e oferece um rendimento de dividendos atraente de 5, 96%. Para investidores que preferem ETNs de títulos de dívida, essa é uma ferramenta útil de acesso a investimentos para ganhar exposição a investimentos em private equity.
