DEFINIÇÃO do Formulário SEC 424B5
O Formulário SEC 424B5 é o formulário do prospecto que as empresas devem registrar para divulgar as informações mencionadas nos formulários 424B2 (arquivado em conexão com uma oferta primária de valores mobiliários) e 424B3 (arquivado se ocorrerem alterações importantes no prospecto). O Formulário SEC 424B5 descreve as informações, os fatos ou os eventos atualizados do prospecto nos formulários previamente preenchidos.
BREAKING SEC SEC Form 424B5
O Formulário SEC 424B5 deve ser arquivado dentro de dois dias úteis a partir da data de determinação do preço de oferta ou da data usada pela primeira vez após a data efetiva de uma oferta pública ou venda de valores mobiliários pela empresa. As empresas devem apresentar o formulário de prospecto 424B5 de acordo com a Regra 424 (b) (5) da Securities Exchange Act de 1933.
SEC 424B5 e Securities Exchange Act de 1933
A Lei de Valores Mobiliários de 1933 foi aprovada para garantir que todas as novas ofertas de valores mobiliários ao público sejam totalmente examinadas por meio de cuidadosa diligência e que o risco e as recompensas tenham sido claramente detalhados na declaração e no prospecto de registro. Isso é para garantir que todos os possíveis investidores tenham pleno conhecimento antes de assumir riscos indevidos e perder seu dinheiro.
A Comissão de Valores Mobiliários (SEC) é a agência reguladora federal responsável pela aplicação da lei. Qualquer parte que violar voluntariamente a Lei de 1933 está sujeita a cinco anos de prisão, multa de US $ 10.000 ou ambos. Esta Lei também responsabiliza diretores, advogados, contadores, sindicatos de subscritores e todas as pessoas que assinaram a declaração de registro civilmente responsáveis por declarações falsas e enganosas contidas na declaração de registro e / ou prospecto.
A lei é tão rigorosa porque foi criada logo após a crise do mercado de ações de 1929, provocada em parte devido à falta de transparência. Assim, esse pedaço de legislação tinha dois objetivos principais: garantir mais transparência nas demonstrações financeiras e estabelecer leis contra declarações falsas e atividades fraudulentas nos mercados de valores mobiliários.
Formulário SEC 424B5 e Ofertas Públicas Iniciais
O Formulário SEC 424B5 deve ser preenchido se ocorrerem alterações materiais no prospecto de uma empresa antes de uma oferta pública inicial (IPO). Os IPOs geralmente ocorrem para empresas menores e mais jovens que buscam capital para expandir; no entanto, grandes empresas privadas que desejam se tornar negociadas em bolsa também podem fazer abertura de capital. Na maioria dos IPOs, a empresa que abre capital ou emitente obtém a assistência de uma empresa de subscrição. Esse subscritor, geralmente um banco de investimento, ajuda a determinar que tipo de título a ser emitido, o melhor preço de oferta, a quantidade de ações a serem emitidas e o tempo para colocar o negócio no mercado.
