DEFINIÇÃO de Liquidação Líquida
A liquidação líquida refere-se à resolução de todas as transações de um banco no final do dia. Como os bancos realizam tantas transações eletrônicas, eles não podem simplesmente contar seu dinheiro no fechamento dos negócios. Em vez disso, eles precisam somar todos os seus créditos e débitos eletrônicos. O banco então envia seu arquivo de liquidação para o Federal Reserve Bank, que credita todos os fundos devidos pelas liquidações interbancárias.
QUEBRANDO A Liquidação Líquida
A liquidação líquida de um banco é semelhante à de um indivíduo que equilibra seu talão de cheques. Se todas as suas transações forem em dinheiro, basta abrir a carteira e contar as contas. No entanto, como a maioria das pessoas tem dinheiro saindo sob a forma de dinheiro, cheques e transações com cartão de débito e crédito, e dinheiro entrando como dinheiro, cheques e depósitos diretos; todas as transações, incluindo compras, devoluções, contas pagas e cheques de pagamento recebidos, devem ser compensadas para determinar a imagem completa.
A liquidação líquida pode facilitar o gerenciamento da liquidez pelos bancos. Os tipos de sistemas de liquidação líquida incluem liquidações bilaterais e multilaterais. Os sistemas de liquidação bilateral envolvem a liquidação final de todos os pagamentos feitos entre dois bancos ao longo de um dia a serem liquidados no fechamento dos negócios, normalmente por meio de uma transferência entre suas contas no banco central. Uma liquidação multilateral consiste em cada banco ter um saldo líquido com o sistema como um todo, e não com bancos individuais.
Liquidação líquida versus liquidação bruta
A liquidação bruta se opõe à liquidação líquida. Em particular, um sistema de liquidação bruta em tempo real contrasta com os sistemas de liquidação líquida, como o BACS Payment Schemes Limited do Reino Unido (anteriormente o BACS). Com o BACS, por exemplo, as transações entre instituições são acumuladas durante o dia; no encerramento dos negócios, um banco central ajustará as contas institucionais ativas pelos valores líquidos dos fundos trocados.
As transferências de fundos interbancários de grande valor geralmente usam liquidação bruta em tempo real. Isso geralmente exige compensação imediata e completa, que o banco central de um país geralmente organiza. A liquidação bruta em tempo real pode diminuir o risco de liquidação de uma instituição em geral, pois a liquidação interbancária geralmente ocorre em tempo real ao longo do dia (em vez de simplesmente todas juntas no final do dia com a liquidação líquida). Essa forma específica de liquidação bruta pode eliminar o risco de atraso na conclusão da transação. (O risco de liquidação é geralmente chamado de risco de entrega.)
A liquidação bruta em tempo real geralmente pode incorrer em uma cobrança mais alta do que os processos de liquidação líquida, que agrupam e pagamentos líquidos.
