O financiamento de prêmios de seguros de vida envolve a contratação de um empréstimo de terceiros para pagar os prêmios de uma apólice. Assim como em outros empréstimos, o credor cobra juros e o mutuário (o segurado, neste caso) paga o empréstimo em prestações regulares até que a dívida seja satisfeita ou o segurado falece, caso em que o saldo normalmente é quitado com os proventos do seguro.
Essa estratégia pode ser útil para indivíduos de alto patrimônio líquido (HNWIs) que não desejam liquidar ativos para pagar prêmios de seguro de vida onerosos. Mas a prática é muito arriscada?
Por que ir para o financiamento premium de seguros?
Primeiro, vamos ver por que as pessoas considerariam o financiamento de prêmios de seguros. Cerca de 60% dos americanos têm uma apólice de seguro de vida para garantir que seus entes queridos estejam financeiramente seguros se o segurado falecer. Os prêmios variam muito, dependendo do tipo de política, sua idade, sua saúde (e hábitos de saúde) e, é claro, o tamanho da política.
A contratação de um empréstimo pessoal para pagar altos prêmios de seguro pode trazer menos riscos do que o financiamento de prêmios de seguros.
Um homem de 47 anos, não fumante, por exemplo, poderia obter uma política de vida de 30 anos e US $ 100.000 por cerca de US $ 29 por mês; o prêmio chegaria a cerca de US $ 40 por mês para uma política de US $ 150.000.
Principais Takeaways
- Quanto maior o valor da sua apólice de seguro de vida, mais caros serão os prêmios. Três áreas de risco para o financiamento de prêmios de seguros são: risco de qualificação, risco de taxa de juros e risco de ganhos de apólices. Uma preocupação seria que o valor em dinheiro da apólice não aumentasse tão rápido quanto a taxa de juros.
Os HNWIs, no entanto, normalmente procuram uma cobertura na ordem de milhões ou dezenas de milhões de dólares para resolver questões comerciais, de herança e tributárias. Uma política de vida de US $ 25 milhões em 30 anos para a mesma pessoa pode custar cerca de US $ 4.700 por mês e - aqui é onde pode ficar muito caro - uma política de vida inteira começaria perto de US $ 15.000 por mês.
(Para leituras relacionadas, consulte Como o seguro de vida ajuda pessoas com alto patrimônio líquido a proteger seus negócios e sua riqueza pessoal? )
Como os prêmios podem facilmente custar mais de US $ 100.000 ou mais por ano, o financiamento de prêmios pode fazer sentido, pois permite que as pessoas tomem empréstimos a uma taxa próxima à Libor, mantendo o dinheiro que gastariam em investimentos que geram um ROI mais alto. O financiamento de prêmios também pode impedir que o segurado provoque impostos sobre ganhos de capital, caso tenham liquidado ativos para permitir que paguem antecipadamente pelo prêmio.
Os riscos
Embora a estratégia seja apropriada para alguns indivíduos, ela apresenta certos riscos que devem ser considerados antes de tomar qualquer decisão. Esses riscos incluem (mas não estão limitados a):
Risco da taxa de juros.
As taxas de juros estão baixas agora, mas se elas subirem podem significar problemas. "Na maioria das vezes, um empréstimo financeiro premium terá uma taxa de juros variável", diz James Holtzman, planejador financeiro certificado da Legend Financial Advisors. “No momento, isso é ótimo. Mas quando se eleva, pode realmente trazer as vantagens que você estava tentando alcançar em primeiro lugar. ”
Risco de qualificação
Os credores normalmente exigem que os mutuários se qualifiquem cada vez que o empréstimo for renovado, momento em que as garantias do empréstimo são reavaliadas (as garantias podem incluir imóveis, ações e outros ativos e investimentos). Se o valor da garantia cair abaixo de um certo limite, o segurado poderá ter que fornecer uma garantia adicional contra o empréstimo.
Caso contrário, o empréstimo poderá ser vencido ou oferecido para renovação a uma taxa mais alta. Como o empréstimo é renovado no final de cada período até a falência do segurado, o risco de qualificação está sempre presente, seja relacionado ao valor da garantia ou algum outro fator nos padrões de subscrição do credor.
Risco de ganhos da política
Se o valor de resgate em dinheiro da apólice apresentar um desempenho inferior, o saldo do empréstimo poderá exceder o valor da caução, caso em que o segurado será forçado a fornecer mais caução para evitar a inadimplência.
Da mesma forma, se o benefício por morte não crescer, a política poderá fornecer menos cobertura do que o esperado quando o empréstimo for finalmente satisfeito. Nos piores casos, o patrimônio do segurado teria que reembolsar o empréstimo se o benefício por morte não pudesse.
A linha inferior
Um planejador ou consultor financeiro qualificado pode ajudá-lo a mitigar alguns desses riscos. O risco da taxa de juros, por exemplo, pode ser reduzido (ou eliminado) se o credor limitar o quão alto a taxa de juros pode subir ou se oferecer uma taxa de juros fixa. E para reduzir o risco de ganhos da apólice, o segurado pode adicionar um seguro especial de morte.
Medidas como essas geralmente aumentam o custo da apólice, mas ajudam a reduzir os riscos associados ao financiamento de prêmios de seguro e podem proporcionar tranquilidade. No passado recente, os especialistas em finanças podem recomendar a contratação de um empréstimo em casa própria para apoiar altos prêmios em seguros de saúde. No entanto, de acordo com a Lei de Cortes de Impostos e Empregos de 2017, não é mais possível deduzir os juros de um empréstimo de capital próprio se o dinheiro for usado para algo que não seja a compra, construção ou reforma de uma casa. Hoje, para evitar esses riscos completamente, considere um empréstimo bancário pessoal.
Para ler mais, consulte Noções básicas sobre impostos sobre prêmios de seguro de vida.
