Um plano de pensão pré-pago é um tipo específico de plano de pensão em que os benefícios estão diretamente vinculados às contribuições ou impostos pagos por participantes individuais. Isso contrasta com os planos de pensão totalmente financiados, nos quais o fundo fiduciário de pensão não é pago ativamente por seus futuros beneficiários. Os planos de pensão pré-pagos às vezes são chamados de "planos de previdência pré-financiados". Empresas e governos podem estabelecer pensões pagas conforme o uso; um dos melhores exemplos de um esquema governamental que possui elementos de pagamento conforme o uso é o Canada Pension Plan, ou CPP.
O nível de controle exercido por participantes individuais depende da estrutura do plano, bem como de sua execução pública ou privada. Os planos de pensão pré-pagos administrados pelos governos podem usar a palavra "contribuição" para descrever o dinheiro que entra no fundo fiduciário, mas geralmente essas contribuições são tributadas a uma taxa fixa e nem trabalhadores nem empregadores que contribuem têm escolha sobre se ou quanto eles pagam no plano. No entanto, as pensões privadas de pagamento conforme o uso oferecem aos participantes alguma discrição.
Se o seu empregador oferecer um plano de pensão de acordo com o uso, você provavelmente poderá escolher quanto do seu salário deseja deduzir e contribuir com seus futuros benefícios de pensão. Dependendo dos termos do plano, você pode retirar uma quantia fixa de dinheiro durante cada período de pagamento ou contribuir com a quantia em um montante fixo. É semelhante à forma como são financiados vários planos de contribuição definida, como o 401 (k).
Em muitos casos, você também tem a opção de selecionar dentre algumas opções de investimento diferentes para o seu dinheiro de pensão contribuído. Isso também significa que você está assumindo parte do risco de investimento da sua pensão e que suas escolhas afetam os benefícios que você recebe ao se aposentar. Você não pode determinar onde colocar investimentos em um plano de pensão totalmente financiado.
Os planos de pensão de pagamento conforme o uso fornecidos pelo governo geralmente também não oferecem muitas opções no lado do pagamento. É provável que os beneficiários sejam informados quando forem considerados aposentados e tenham algumas opções sobre como receber seus pagamentos na aposentadoria. As pensões privadas, por outro lado, normalmente permitem ao beneficiário eleger um montante fixo ou uma opção de pagamento mensal vitalício após a aposentadoria. Se você optar por um pagamento fixo, a empresa cortará um cheque do valor total da pensão. Você assume o controle completo e é responsável por gerenciar seus ativos de aposentadoria. Se você optar por um pagamento mensal, seus fundos de pensão provavelmente serão usados para comprar um contrato de anuidade vitalícia que lhe paga um saldo mensal e pode até oferecer a chance de ganhar juros ao longo do tempo.
