A incerteza sobre a Coréia do Norte e o compromisso do governo dos EUA de aumentar os gastos militares continua a manter um foguete sob os estoques de defesa. O índice aeroespacial e de defesa da Standard and Poor's (S&P) aumentou 6, 95% no ano até maio de 2018. Isso se compara a um retorno de apenas 1, 78% para o índice S&P 500 no mesmo período.
O mundo espera pacientemente enquanto a disputa política continua entre Washington e Pyongyang sobre a proposta de cúpula de 12 de junho entre o presidente Trump e o líder norte-coreano Kim Jong-un em Cingapura. Mesmo que a cúpula prossiga, muitos analistas continuam céticos quanto à perspectiva de Kim desmantelar completamente o programa de armas nucleares da Coréia do Norte.
Os investidores que desejam exposição ao setor de defesa nesses tempos de incerteza geopolítica norte-coreana / norte-coreana e aumento dos gastos com defesa devem considerar a adição de um desses três fundos negociados em bolsa (ETFs) ao seu portfólio.
ETF Aeroespacial e de Defesa SPDR S&P (XAR)
O ETDR SPDR S&P Aerospace & Defense foi lançado em 2011 e procura replicar os retornos do S&P Aerospace & Defense Select Industry Index. O fundo faz isso investindo a maioria de seus ativos em valores mobiliários que compõem o índice de referência, como ações nos setores aeroespacial e de defesa. As cinco principais participações do fundo representam 19% de sua carteira. Essas participações são Axon Enterprise, Inc. (AAXN), TransDigm Group Incorporated (TDG), AeroVironment, Inc. (AVAV), Textron Inc. (TXT) e HEICO Corporation (HEI).
O ETF SPDR S&P Aerospace & Defense possui ativos sob gerenciamento (AUM) de US $ 1, 35 bilhão. Possui um baixo índice de despesas de 0, 35%, comparado com a média da categoria de 0, 46%. Em maio de 2018, o fundo teve um retorno acumulado no ano (acumulado no ano) de 7, 11%, mas também teve um bom desempenho no longo prazo, com um retorno anualizado de cinco anos de 20, 68%. (Para saber mais, consulte: O que o reforço da defesa de Trump fará pelas ações? )
ETF iShares Aeroespacial e de Defesa dos EUA (ITA)
Criado em 2006, o ETF iShares US Aerospace & Defense visa corresponder aos retornos do Dow Jones US Select Aerospace & Defense Index. Ele tenta conseguir isso investindo no mínimo 90% do seu AUM em títulos que compõem o índice subjacente. São valores mobiliários de empresas que fabricam, montam e distribuem aeronaves e peças de aeronaves. A Boeing Company (BA) é a principal holding do fundo, com um peso de 11, 19%. Outras participações importantes incluem a United Technologies Corporation (UTX) em 7, 55% e a Lockheed Martin Corporation (LMT) em 6, 92%.
O ETF iShares US Aerospace & Defense é o maior fundo de defesa de sua categoria, com US $ 6, 03 bilhões em ativos líquidos. Os retornos anualizados de três e cinco anos do fundo são de 18, 82% e 21, 59%, respectivamente. Em maio de 2018, o ETF estava sendo negociado a US $ 201, 24, que está no final de sua faixa de 52 semanas entre US $ 155, 02 e US $ 207, 27. O ITA paga um dividend yield de 0, 95% e possui uma taxa de despesa de 0, 44%.
ETF Invesco Aeroespacial e de Defesa (PPA)
O ETF Invesco Aerospace & Defense formou-se em 2005 e tenta fornecer retornos semelhantes ao SPADE Defense Index. Para isso, o fundo investe em constituintes do índice de referência. São empresas que desenvolvem, fabricam, operam e apóiam operações de defesa, militares e aeroespaciais. O PPA possui 52 ações em seu portfólio. As três principais participações da ETF na Boeing, Honeywell International Inc. (HON) e United Technologies têm um peso acumulado de 21, 67%.
O ETF Invesco Aerospace & Defense é o mais caro dos três fundos discutidos, com uma taxa de despesa de 0, 61%. É semelhante em tamanho ao XAR, com AUM de US $ 1, 03 bilhão. Este fundo de risco com classificação média tem um retorno anualizado de cinco anos de 19, 95%, um retorno anualizado de três anos de 17, 5% e um retorno acumulado no ano de 6, 5% a partir de maio de 2018. (Para leitura adicional, confira: Play Defense with Boeing, 3 Outras ações militares .)
