As ações do Facebook Inc. tiveram um início decente em 2018, com ações subindo cerca de 4, 9 por cento, mas tiveram um desempenho inferior ao do ETF (XLK) de setor de seleção de tecnologia mais amplo, que subiu quase 8, 9 por cento. Com base em uma análise dos gráficos das ações, estão surgindo sinais de que o Facebook pode estar 10% mais baixo, com potencial de queda de até 20%.
As notícias do fim de semana trouxeram à tona mais questões no Facebook sobre privacidade do usuário. As ações já tiveram dificuldades em 2018, em meio a preocupações dos investidores sobre o aumento de custos devido a questões de segurança na gigante das mídias sociais. Essas preocupações com o aumento das despesas foram refletidas nas estimativas atuais do consenso de analistas, com a receita projetada para crescer quase 36% em 2018, enquanto os ganhos devem aumentar em 17%.
Dados FB da YCharts
Resistência a US $ 186
A tabela técnica mostra que as ações tiveram dificuldades para subir acima de um nível de resistência em torno de US $ 186, e não o fizeram em três ocasiões desde o final de fevereiro.
A incapacidade de o preço das ações aumentar além de US $ 186 também é ilustrada em seu desempenho inferior. Desde 8 de fevereiro, as ações do ETF de tecnologia aumentaram aproximadamente 12, 2%, para 7, 9% do Facebook. Isso é um sinal de que os investidores estão procurando outras oportunidades de investimento fora do Facebook. Se o estoque não puder subir acima da resistência em US $ 186, o risco de declínios mais acentuados se desenvolve.
Uma queda para $ 166
A configuração no gráfico sugere que as ações podem cair para aproximadamente US $ 166, um declínio de cerca de 10%, ante o fechamento das ações de US $ 185 na sexta-feira, 16 de março. É aí que um nível de suporte técnico e a tendência de longo prazo do Facebook convergem, sugerindo um declínio pode ocorrer em meados de abril.
O potencial para um declínio de 20%
O Facebook está em uma tendência crescente desde o final de 2013, quando as ações eram apenas em meados dos anos 40. Desde então, quadruplicou em valor. Isso torna o nível de preço de US $ 166 extremamente importante para manter, porque, se as ações caírem abaixo de US $ 166, é possível um declínio adicional para US $ 148. Isso representa uma queda de 20% no preço de fechamento do FB em 16 de março.
Um RSI de tendências negativas
O índice de força relativa (RSI) também tem diminuído desde julho de 2017, enquanto as ações subiram para vários recordes. Isso pode ser visto como um indicador de divergência de baixa e um sinal de que o Facebook tem mais quedas por vir. Com a leitura atual do RSI em 57, o estoque ainda tem um longo caminho a percorrer antes de atingir os níveis de sobrevenda (ou uma leitura de 30 ou menos).
Para o benefício do Facebook, se as ações caírem para US $ 166, as ações estariam sendo negociadas em apenas 18, 9 vezes as estimativas de ganhos de 2019 de US $ 8, 76 por ação, bem abaixo da taxa PE de um ano a prazo médio de 20, 8 para as 25 principais participações no Technology ETF XLK.
Com o crescente escrutínio sobre questões de privacidade ainda nos estágios iniciais, mais sofrimento pode estar reservado para as ações do Facebook. Mas, novamente, o baixo desempenho da FB em 2018 já nos diz que existe um risco significativo nessas ações.
