Warren Buffett é inegavelmente o investidor de mais alto nível e mais vigiado da história moderna. Afinal, ninguém possui um histórico superior de desempenho superior ao S&P 500 Index, do que ele. Não é de surpreender que os investidores implorem incansavelmente para igualar seu sucesso analisando seu portfólio, na esperança de absorver até um pedacinho do gênio dos investimentos de Buffett.
Apesar de seu sucesso sem paralelo, o modelo de investimento de Buffett sempre foi transparente, direto e consistente. Fundamentalmente, ele investe em empresas de primeira linha, com preços razoáveis e altos dividendos, que apresentam fortes balanços. Buffett compra essas ações, com a intenção de segurá-las a longo prazo. As cinco empresas a seguir exemplificam os tipos de investimentos alojados na holding de Buffett, Berkshire Hathaway.
maçã
Com 23, 84% do portfólio da Berkshire Hathaway, a Apple Inc. (AAPL) representa a maior participação de Buffett, com impressionantes 249 milhões de ações da gigante da tecnologia em novembro de 2019. Atualmente, com valor aproximado de US $ 65 bilhões, em 2018, a Apple superou a Wells Fargo para conquistar o primeiro lugar depois que a Berkshire Hathaway comprou ações adicionais da empresa fundada por Steve Jobs em fevereiro daquele ano.
Banco da América
Com mais de 927 milhões de ações em seu nome, a segunda maior participação de Buffett está no Bank of America (BAC), avaliado em US $ 27 bilhões e representando 12, 57% de seu portfólio. O interesse de Buffett nessa empresa começou em 2011, quando ele ajudou a solidificar as finanças da empresa, após o colapso econômico de 2008. Investir no Bank of America, que é o segundo maior banco do país em ativos, alinha-se à atração de Buffett por ações financeiras, incluindo Wells Fargo & Company e American Express (veja abaixo).
The Coca-Cola Company
Buffett certa vez afirmou consumir pelo menos cinco latas de Coca-Cola por dia, o que pode explicar por que as ações da Coca-Cola Company (KO) são sua terceira maior participação. Mas uma coisa é certa: Buffett aprecia a durabilidade do produto principal da empresa, que permaneceu praticamente inalterado ao longo do tempo, com exceção do infeliz rebranding da fórmula "New Coke", em meados da década de 1980. Isso faz sentido, dado que Buffett começou a comprar ações da Coca-Cola no final dos anos 80, após a quebra da bolsa de 1987. Atualmente, com 400.000.000 de ações, avaliadas em US $ 21.776.000.000, a Coca-Cola responde por 10, 12% de seu portfólio.
Wells Fargo & Company
Com 8, 87% de seu portfólio, Buffett atualmente possui 378 milhões de ações da Wells Fargo & Company (WFC), avaliadas em mais de US $ 19 bilhões. Embora essa seja a quarta maior posição de Buffett, a Wells Fargo ocupava o primeiro lugar por muitos anos. Uma série de escândalos iniciados em 2016, incluindo a criação de milhões de contas bancárias falsas, modificações não autorizadas nos planos de hipoteca e a venda fraudulenta de seguro de carro desnecessário, prejudicaram a reputação do banco.
Expresso americano
A American Express é a terceira empresa de serviços financeiros a figurar na lista dos cinco primeiros de Buffett, ocupando 8, 34% do portfólio. Com 151 milhões de ações, avaliadas em quase US $ 18 bilhões, Buffett adquiriu sua participação inicial na empresa de cartões de crédito em 1963, quando precisava muito de capital para expandir suas operações. Buffett já foi um salvador da empresa, muitas vezes, inclusive durante a crise financeira de 2008. Com um retorno médio anual de 12, 5% nos últimos 25 anos, a American Express provou ser um ativo valioso.
