O ouro tem tido um desempenho bastante brilhante nos últimos anos, especialmente no segundo semestre de 2019. Com US $ 1.454 por onça em 27 de novembro de 2019, o preço do metal amarelo subiu 19, 5% no ano passado - 14, 4% apenas nos últimos seis meses. O Banco Mundial prevê que os preços subam até US $ 1.600 por onça em 2020.
Investidores individuais que estão interessados em possuir o metal precioso podem querer considerar comprar ações de um fundo negociado em bolsa de valores (ETF). Esses fundos administrados oferecem uma maneira conveniente e líquida de possuir metais preciosos, de maneira mais diversificada - e, portanto, menos arriscada - do que se você tivesse comprado e armazenado o material por conta própria. Dito isto, o preço do ouro sempre ditará o desempenho desses ETFs de ouro.
Escolhemos os cinco principais ETFs de ouro com base nos ativos líquidos. Nenhum deles paga dividendos, mas, após um deprimente 2018, seus retornos subiram em 2019. Leia seus prospectos e descrições com atenção, porque cada um desses ETFs tem diferentes tipos de despesas. Todos os números estão atualizados em 27 de novembro de 2019.
- As perspectivas para o ouro são boas em 2020. Os ETFs de ouro são uma maneira conveniente e líquida para investidores individuais comprarem e manterem ouro.Eles incluem cinco principais ETFs de ouro: SPDR Gold Shares, iShares Gold Trust, Aberdeen Physical Swiss Gold, Aberdeen Physical Swiss Gold, Granite Shares Gold Trust e Invesco DB Gold.
Ações SPDR Gold (GLD)
O maior ETF lastreado em ouro, esse fundo compra e mantém barras de ouro. A única vez que vende ouro é pagar despesas e honrar resgates. Como resultado, esse fundo é extremamente sensível ao preço do ouro e acompanhará de perto as tendências dos preços.
Uma vantagem de possuir barras de ouro é que ninguém as pode emprestar ou emprestar. Outra vantagem é que cada ação desse fundo representa uma jogada de ouro mais pura do que as ações de outros fundos que não compram ouro físico. No entanto, a desvantagem são os impostos. O Internal Revenue Service (IRS) considera o ouro físico um colecionável e, embora as ações da ETF sejam compradas e vendidas como ações, você é tributado pela venda delas como se fosse o proprietário do ouro físico - a uma taxa de 28% por muito tempo ganhos de capital a longo prazo.
- No entanto, é importante ressaltar que, em caso de dúvidas, entre em contato com a nossa equipe através do e-mail [email protected].
iShares Gold Trust (IAU)
O segundo maior ETF orientado a ouro, o IAU, é outro fundo que compra ouro físico. O fundo incorre em despesas de transporte, armazenamento e seguro do ouro. A IAU mantém seu ouro em cofres espalhados pelo planeta. Curiosamente, o fundo não tenta lucrar com o ouro vendendo-o quando o preço sobe. Em vez disso, seus gestores de fundos consideram a IAU uma maneira de os investidores comprarem e manterem barras de ouro. Isso torna o fundo muito estável.
Devido às baixas despesas com o fundo, os investidores têm uma maneira barata de comprar e gerenciar ouro de uma maneira que não podiam por si mesmos. No começo, uma parte do fundo era igual a 1/100 de uma onça de ouro. Na verdade, esse número diminui com o passar do tempo, porque as despesas precisam ser calculadas no custo de uma ação.
- Ativos líquidos: US $ 17, 34 bilhões Retorno em 2018: -1, 39% Retorno no acumulado do ano em 2019: 13, 54% Índice de despesas: 0, 25%
Ouro físico suíço de Aberdeen (SGOL)
A principal diferença entre este fundo e outros ETFs é que a SGOL armazena seu ouro exclusivamente em cofres suíços (principalmente Zurique). Embora seu volume de negociação não seja tão alto quanto outros, esse fundo ainda é muito líquido. Isso permite que você obtenha lucros efetivamente ou adicione ações quando quiser comprar os quedas.
- Volume médio: 811.247 Ativos líquidos: US $ 1, 19 milhão Retorno em 2018: -1, 51% Retorno no acumulado do ano em 2019: 13, 62% Índice de despesas: 0, 17%
GraniteShares Gold Trust (BAR)
Criado em 31 de agosto de 2017, o GraniteShares Gold Trust é relativamente novo. Ele está empenhado em manter as despesas baixas, tanto melhor quanto suas ações acompanham de perto o preço do ouro à vista. A ETF possui ouro físico real mantido e protegido em cofres em Londres, sob custódia do ICBC Standard Bank.
- O volume de negócios é de US $ 595, 18 milhões; o retorno de 2018 é de -1, 34%; o retorno de YTD de 2019 é de 13, 61%;
Invesco DB Gold (DGL)
Diferentemente desses outros ETFs, o DGL não investe em ouro físico; em vez disso, rastreia o retorno em excesso do DBIQ Optimum Yield Gold Index, que reflete as mudanças no valor de mercado do metal, comprando contratos futuros.
Os proprietários de ETFs que investem em futuros de commodities recebem um formulário de imposto do IRS K-1, o que significa que devem pagar impostos como parceiros.
Investir em futuros tem suas vantagens - ele permite que um fundo possua grandes quantidades de ouro com relativamente pouco comprometimento de capital. Mas isso também significa que os administradores do fundo devem lutar constantemente contra o contango, uma situação em que o contrato futuro é superior ao preço futuro do ouro à vista. Os investidores perdem dinheiro porque o contrato futuro deve ser ajustado para baixo para corresponder ao preço à vista.
- O valor do investimento é de US $ 175, 18 milhões e o retorno de 2018: -3, 64% para o ano de 2019: 12, 54% Índice de despesa: 0, 75%
