O que é uma venda sem recurso?
A venda sem recurso refere-se à venda de um ativo em que o comprador assume o risco de um ativo estar com defeito. Refere-se frequentemente à venda de dívida não paga por um credor a terceiros, que pode tentar lucrar cobrando com êxito a dívida restante.
Principais Takeaways
- Uma venda sem recurso é a venda de um ativo em que o comprador assume o risco de um ativo estar com defeito. Também pode ser usado para se referir à venda de uma dívida por inadimplência de um credor a terceiros com um desconto significativo. leis diferentes para lidar com a venda de imóveis.
Compreendendo vendas sem recurso
Uma venda sem recurso é uma transação entre um comprador e um vendedor em que o comprador aceita a responsabilidade resultante de um defeito no ativo vendido. O termo geralmente é usado para descrever os termos de um contrato de empréstimo, mas também pode se referir à venda de uma dívida incobrável por um credor a terceiros, como um cobrador de dívidas. O terceiro compra a dívida com um desconto significativo no valor de face da dívida e pode lucrar com a transação se puder cobrar com êxito a dívida. Se malsucedido, o terceiro não pode tentar cobrar do credor vendedor. De acordo com o IRS, o impacto tributário da dívida depende se foi ou não recurso. O mutuário não é pessoalmente responsável por dívidas sem recurso.
Vendas de imóveis sem recurso
No setor imobiliário, o recurso refere-se à capacidade de um credor buscar o reembolso de um tomador após a execução duma hipoteca. Quando um mutuário não consegue acompanhar os pagamentos da hipoteca, o credor tem o direito de iniciar a execução da hipoteca, assumindo o controle da propriedade. Freqüentemente, o credor venderá a propriedade para recuperar o empréstimo, mas essa venda pode não cobrir totalmente a dívida pendente.
A diferença entre o produto de uma venda de encerramento e a dívida pendente é conhecida como saldo de deficiência. Se o empréstimo foi fechado em um estado de não recurso, o credor não pode buscar a deficiência do mutuário. Em um estado de recurso, o credor pode solicitar o reembolso final através da apreensão de bens ou ativos em dinheiro do mutuário. Essa distinção coloca um risco adicional ao credor em uma transação sem recurso.
As leis de recurso variam de estado para estado, particularmente no que diz respeito à extensão em que o detentor da dívida pode buscar a recuperação do tomador. Estados de recurso de ação única, como a Califórnia, permitem que o devedor faça uma tentativa, geralmente uma execução duma hipoteca ou ação judicial. Outros estados, como a Flórida, promulgaram estatutos de limitações nos esforços de coleta. Essas regras foram criadas para proteger o mutuário de ações de assédio ou cobrança agressiva. Em alguns estados sem recurso, apenas os empréstimos com dinheiro de compra são protegidos. Hipotecas refinanciadas, ou linhas de crédito de capital próprio (HELOCs), podem estar sujeitas a recurso.
Os empréstimos sem recurso são mais atraentes para os mutuários, mas tendem a ter taxas de juros mais altas para compensar o risco assumido pelo credor.
Exemplo de venda sem recurso
Priya compra uma casa por US $ 200.000 em um bairro agradável e contrai um empréstimo sem recurso de US $ 160.000 de seu banco local. Mas ela perde o emprego depois de três anos e é incapaz de acompanhar os pagamentos da hipoteca. Ela assumiu o empréstimo logo depois. Enquanto isso, os preços dos imóveis caíram e sua casa agora vale apenas US $ 150.000. O banco de Priya encerra a casa, a vende por US $ 150.000 e é forçado a absorver a perda de US $ 10.000.
