A Série 65, oficialmente conhecida como Exame de Direito do Consultor de Investimento Uniforme, foi projetada para testar o conhecimento e a capacidade de um indivíduo para aconselhar clientes na área de investimento e discutir conceitos financeiros gerais. Se você tiver um entendimento básico de finanças, economia e investimentos, terá um grande avanço, mas várias leis e regulamentos também são cobertos, tornando o estudo muito mais difícil.
Quem precisa da série 65?
Muitas empresas financeiras exigem representantes registrados para fornecer consultoria de investimento. A série 65 testa a compreensão dos conceitos financeiros dos candidatos e os qualifica para dar consultoria sobre investimentos e cobrar uma taxa por isso. A maioria dos reguladores estaduais de valores mobiliários definiu a Série 65 como o requisito mínimo para se tornar um representante de consultoria de investimento (IAR).
As firmas consultoras de investimento registradas (RIAs) exigem que esses representantes interajam com clientes atuais e potenciais. Portanto, se você está atualmente procurando uma carreira em uma posição de consultoria financeira, a Série 65 pode ser um trunfo para o seu currículo. Se você ainda não o tiver, pode ser um requisito que você o obtenha depois de ser contratado. O teste é menos difícil do que as designações e certificados mais abrangentes, como o planejador financeiro certificado (CFP) ou o conselheiro de investimento fretado (CIC).
Quem não precisa da série 65?
Outros certificados e licenças podem ser considerados treinamento suficiente no lugar da série 65 e isentam os titulares de fazer esse exame. Por exemplo, a maioria dos estados o isentará da Série 65 se você tiver a certificação CFP (planejador financeiro certificado), a designação de analista financeiro (CFA), o consultor financeiro (ChFC), o consultor financeiro (ChFC), o especialista financeiro pessoal (PFS) ou o consultor de investimentos fretado. (CIC).
Além disso, se você possuir uma licença das séries 7 e 66, a maioria dos estados aceitará isso como treinamento adequado e não precisará de um exame da série 65. Em raras ocasiões, um representante pode solicitar a isenção do exame Série 65 e ainda se tornar um representante de consultor de investimentos, mas 15 a 20 anos de experiência em campo podem ser necessários. É importante observar que você deve estar em boa situação com a FINRA (Autoridade Reguladora do Setor Financeiro), que administra os exames, e é sempre necessário verificar com os regulamentos estaduais para garantir que você é elegível para a isenção.
Elegibilidade
Você não precisa ser empregado ou patrocinado por uma empresa membro da FINRA para se registrar e fazer o exame da série 65. Isso afetará o formulário que você precisa preencher ao se registrar: Se você é patrocinado, um Formulário U4 precisa ser preenchido e enviado; Caso contrário, você deve preencher um formulário U10. Ambos podem ser feitos eletronicamente no site da FINRA. Este exame é um dos exames mais básicos e não exige nenhum outro pré-requisito para ser elegível.
Depois de registrado, você tem 120 dias para fazer o exame antes de precisar se registrar novamente; isso é chamado de janela do exame. Se você falhar, poderá refazer o exame após aguardar 30 dias. Mas se você falhar três vezes, precisará aguardar 180 dias, após o qual poderá se registrar novamente. Não há limite para o número de exames que um candidato pode fazer.
Conteúdo do exame Series 65
O exame é um livro fechado e aborda tópicos como:
- Informações econômicas e comerciais (14%): Ciclos econômicos, relatórios financeiros e tipos de risco Características dos veículos de investimento (24%): Tipos de investimentos, incluindo renda fixa, patrimônio e outros valores mobiliários, e valorizando essas Recomendações e Estratégias de investimento do cliente (31 %): Tipos de clientes, considerações fiscais, desenvolvimento de um perfil de cliente e aplicação de sua compreensão de risco e teoria da carteira. Leis, regulamentos e diretrizes (31%): leis federais de valores mobiliários, regulamentos, comportamento ético
O candidato responde a 130 perguntas mais 10 perguntas de pré-teste e tem 180 minutos como limite de tempo. É feito eletronicamente, e a pontuação é apresentada logo após o exame, com uma discriminação da pontuação em cada seção. Para passar, o candidato precisa pontuar pelo menos 72%, o que corresponde a 94 respostas corretas em 130.
