Compreender como negociar moedas estrangeiras requer conhecimento detalhado sobre as economias e situações políticas de cada país, macroeconomia global e o impacto da volatilidade em mercados específicos. Mas a verdade é que geralmente não é a economia ou as finanças globais que atrapalham os comerciantes forex pela primeira vez. Em vez disso, uma falta básica de conhecimento sobre como usar a alavancagem está frequentemente na raiz das perdas comerciais.
Os dados divulgados pelas maiores corretoras de câmbio como parte da Lei de Reforma e Defesa do Consumidor de Dodd-Frank Wall Street indicam que a maioria dos clientes estrangeiros de forex perde dinheiro. O uso indevido da alavancagem é frequentemente visto como o motivo dessas perdas. Este artigo explica os riscos de alta alavancagem nos mercados cambiais, descreve maneiras de compensar os níveis de alavancagem arriscada e instrui os leitores sobre maneiras de escolher o nível certo de exposição para seu conforto.
Os riscos da alta alavancagem
Alavancagem é um processo no qual um investidor pede dinheiro emprestado para investir ou comprar algo. Na negociação forex, o capital é tipicamente adquirido de um corretor. Embora os comerciantes forex possam emprestar quantias significativas de capital nos requisitos de margem inicial, eles podem ganhar ainda mais com negociações bem-sucedidas.
No passado, muitos corretores tinham a capacidade de oferecer índices de alavancagem significativos de até 400: 1. Isso significa que, com apenas um depósito de US $ 250, um trader pode controlar aproximadamente US $ 100.000 em moeda nos mercados globais de forex. No entanto, os regulamentos financeiros em 2010 limitaram o índice de alavancagem que os corretores poderiam oferecer aos traders norte-americanos em 50: 1 (ainda uma quantia bastante alta). Isso significa que, com o mesmo depósito de US $ 250, os traders podem controlar US $ 12.500 em moeda.
Portanto, um novo operador de moeda deve selecionar um nível baixo de alavancagem, como 5: 1, ou rolar os dados e aumentar a proporção até 50: 1? Antes de responder, é importante dar uma olhada em exemplos que mostram a quantidade de dinheiro que pode ser ganho ou perdido com vários níveis de alavancagem.
Exemplo usando alavancagem máxima
Imagine que o Trader A tem uma conta com US $ 10.000 em dinheiro. Ele decide usar a alavancagem 50: 1, o que significa que ele pode negociar até US $ 500.000. No mundo dos estrangeiros, isso representa cinco lotes padrão. Existem três tamanhos básicos de negociação no forex: um lote padrão (100.000 unidades da moeda de cotação), um mini lote (10.000 unidades da moeda base) e um micrototal (1.000 unidades da moeda de cotação). Os movimentos são medidos em pips. Cada movimento de um pip em um lote padrão é uma alteração de 10 unidades.
Como o trader comprou cinco lotes padrão, cada movimento de um pip custará US $ 50 (US $ 10 por alteração / lote padrão X 5 lotes padrão). Se o comércio for contra o investidor em 50 pips, o investidor perderá 50 pips X $ 50 = $ 2.500. Isso representa 25% do total da conta comercial de US $ 10.000.
Exemplo usando menos alavancagem
Vamos para o Trader B. Em vez de maximizar a alavancagem em 50: 1, ela escolhe uma alavancagem mais conservadora de 5: 1. Se a Trader B tiver uma conta com US $ 10.000 em dinheiro, ela poderá negociar US $ 50.000 em moeda. Cada minilote custaria US $ 10.000. Em um mini lote, cada pip é uma alteração de US $ 1. Como o Trader B possui 5 mini lotes, cada pip é uma alteração de US $ 5.
Se o investimento cair a mesma quantia em 50 pips, o trader perderá 50 pips X $ 5 = $ 250. Isso representa apenas 2, 5% da posição total.
Como escolher o nível de alavancagem certo
Existem regras amplamente aceitas que os investidores devem revisar antes de selecionar um nível de alavancagem. As três regras mais fáceis de alavancagem são:
- Manter níveis baixos de alavancagem. Use paradas finais para reduzir desvantagens e proteger o capital. Limite o capital a 1% a 2% do capital total de negociação em cada posição tomada.
Os comerciantes de Forex devem escolher o nível de alavancagem que os torna mais confortáveis. Se você é conservador e não gosta de correr muitos riscos, ou se ainda está aprendendo a negociar moedas, um nível de alavancagem mais baixo, como 5: 1 ou 10: 1, pode ser mais apropriado.
Trailing ou limites limitados fornecem aos investidores uma maneira confiável de reduzir suas perdas quando uma negociação vai na direção errada. Ao usar paradas limitadas, os investidores podem garantir que possam continuar aprendendo a negociar moedas, mas limitar as perdas em potencial se uma negociação falhar. Essas paradas também são importantes porque ajudam a reduzir a emoção da negociação e permitem que os indivíduos se afastem de suas mesas de negociação sem emoção.
A linha inferior
A seleção do nível de alavancagem forex correto depende da experiência, tolerância a riscos e conforto do operador ao operar nos mercados globais de moedas. Novos traders devem se familiarizar com a terminologia e permanecer conservadores enquanto aprendem a negociar e a criar experiência. Usar paradas finais, manter as posições pequenas e limitar a quantidade de capital para cada posição é um bom começo para aprender a maneira correta de gerenciar a alavancagem.
