“Os mercados estão constantemente em um estado de incerteza e fluxo, e o dinheiro é ganho descontando o óbvio e apostando no inesperado. George Soros.
Para George Soros, as palavras listadas acima não são exageradas. Pesquisando e coletando informações críticas sobre investimentos e investindo quando outros estão desinvestindo, é o cartão de visita de George Soros, um dos financiadores mais famosos do último meio século. Dito isto, não julgue Soros apenas pela sua perspicácia de investimento. Ele também provou ser um grande corretor de energia no cenário político global, bem como um filantropo benevolente.
Para entender o “caminho Soros” de investir, é melhor conhecer Soros, o homem, Soros, a força política e Soros, o campeão da classe baixa global.
Quem é George Soros?
Não existe um modelo para uma lenda do investimento como Soros, mas você pode começar com o histórico do financista quando criança em Budapeste, Hungria, onde nasceu em 12 de agosto de 1930. Quando pré-adolescente, Soros testemunhou as atrocidades dos nazistas e sobreviveu a fugir da Europa Oriental em 1947, indo para a Inglaterra para estudar na London School of Economics. Foi em Londres, depois de ler o tomo de Karl Popper, "A Sociedade Aberta e Seus Inimigos", onde Soros combinou primeiro os conceitos de ciência e política. Soros nunca abandonou esse conceito e confiou nele várias vezes ao defender os direitos individuais sobre o coletivo.
Soros aplicou a ciência e o livre mercado aos seus princípios de investimento, começando com seu primeiro trabalho de pós-graduação na FM Mayer, uma empresa de administração de dinheiro da cidade de Nova York. Em 20 anos, Soros abriu sua primeira empresa em Wall Street, o Soros Fund, que mais tarde foi renomeado para Quantum Fund, onde pôde testar seus princípios de livre mercado no mercado de capitais.
Soros transformou um financiamento inicial de US $ 12 milhões em US $ 20 bilhões na primeira década do século XXI. Se você tivesse investido US $ 1.000 no Fundo Quantum da Soros em 1969, teria ganho US $ 4 milhões em 2000 - a uma taxa de crescimento anual de 30%.
Investindo da maneira George Soros
O "Caminho Soros"
Ao longo do caminho, Soros fundou as Open Society Foundations em 1984, uma organização filantrópica que "constrói sociedades vibrantes e tolerantes cujos governos são responsáveis e abertos à participação de todas as pessoas", de acordo com o site da fundação. Com a OSF, Soros procurou “fortalecer o estado de direito; respeito pelos direitos humanos, minorias e diversidade de opiniões; governos eleitos democraticamente; e uma sociedade civil que ajuda a manter o poder do governo sob controle. ”George Soros doou US $ 8, 5 bilhões para instituições de caridade em 31 de março de 2013 por meio de sua instituição. (A generosidade de Soros ainda não corresponde a dois outros filantropos bilionários poderosos - Bill Gates e Warren Buffet.)
Soros moldou sua liberdade individual e conceitos de mercado livre depois de uma década testando seus princípios de investimento nos mercados financeiros globais. Essa mistura de livre mercado, direitos humanos e investigação científica chegou à estratégia de investimento de Soros - uma estratégia criada no método científico que Soros estudou na London School of Economics, fundida com sua paixão por mudanças sociais.
Aqui estão cinco pontos-chave sobre como George Soros investe seu dinheiro:
- A teoria da “reflexividade” - Soros usa a reflexividade como a pedra angular de sua estratégia de investimento. É um método único que valoriza ativos, contando com o feedback do mercado para avaliar como o restante do mercado está avaliando ativos. Soros usa a reflexividade para prever bolhas de mercado e outras oportunidades de mercado. Aplicando o método científico - Soros também baseia seus movimentos de mercado no método científico - criando uma estratégia que rastreia o que ocorrerá nos mercados financeiros, com base nos dados atuais do mercado. Invariavelmente, Soros testará sua teoria primeiro com um investimento menor, depois amplia seu investimento se a teoria for positiva. Sugestões físicas - Soros também ouve seu corpo ao tomar decisões de investimento. Uma dor de cabeça ou dor nas costas provou o suficiente para ele abandonar um investimento. Misturando perspicácia política com perspicácia de investimento - Em 16 de setembro de 1992, Soros apostou fortemente contra a decisão do governo do Reino Unido de aumentar as taxas de juros. Isso desencadearia um efeito de gatilho, desvalorizando a libra britânica e enviando ações mais altas após essa desvalorização. Essa ação rendeu a Soros US $ 1 bilhão, juntamente com o famoso apelido de "O Homem que Quebrou o Banco da Inglaterra". Efetivamente, Soros ficou com uma posição curta na Libra Esterlina (no valor de US $ 10 bilhões) e ganhou US $ 1 bilhão enquanto a moeda britânica deslizava entre turbulência política e econômica ligada a uma política de taxas de juros mais altas. Consolidar. . . e refletir - Soros usa um punhado de consultores para tomar grandes decisões de investimento. Depois de conversar com sua equipe de analistas, analisando pelo menos uma visão contrária à sua estratégia, Soros diz que leva tempo "para ler e refletir" antes de pressionar o gatilho.
Os investidores podem aprender o "caminho de Soros"?
Pessoas comuns podem investir como George Soros? É preciso moxie e é preciso confiança, dois atributos que Soros tem em abundância. Uma vez que ele decide, Soros geralmente entra em uma posição, mantendo a opinião de que nenhuma posição de investimento é muito grande - desde que seja a posição correta.
Talvez o maior argumento do método Soros seja que você não pode ser ousado demais quando decide mudar de mercado. Uma das máximas favoritas de Soros é "estar no jogo, é preciso suportar a dor". Para investidores regulares, isso significa escolher o corretor / consultor certo - e permanecer com esse corretor / consultor - adotando uma abordagem de "tentativa e erro" às decisões de um portfólio e mantendo a emoção fora das escolhas de investimento.
Também é imperativo entender que, mesmo para os maiores investidores, nem todos os investimentos serão lucrativos. Soros teve suas boas escolhas e seus maus investimentos:
Melhor investimento:
Em 1992, George Soros apostou US $ 10 bilhões contra a política cambial do Banco da Inglaterra e sua moeda subjacente, a libra. Essencialmente, a aposta de Soros de que a libra tropeçaria nos mercados globais de moedas. Em 16 de setembro de 1992 - um dia conhecido como "quarta-feira negra" entre os comerciantes de moedas - a libra britânica atingiu o marco alemão e o dólar dos EUA, gerando lucros para Soros US $ 1, 2 bilhão nas próximas semanas - uma aposta que entrou na história no dia em que George Soros quebrou o Banco da Inglaterra.
Pior investimento:
Em 14 de março de 2008, George Soros comprou uma grande parte das ações da Bear Stearns, avaliada em US $ 54 por ação. Dias depois, a lendária empresa de investimentos de Wall Street foi vendida ao JP Morgan por US $ 2 por ação. Soros estava certo em sua avaliação de que o Bear Stearns estava no bloco comercial. Mas ele estava completamente errado quanto ao valor de aquisição da empresa, uma lição cara que ele detalha em seu livro "O Novo Paradigma para os Mercados Financeiros".
A linha inferior
Não é fácil emular os resultados do portfólio de George Soros, mas você pode aprender muito com a paciência, a disciplina e a pesquisa que Soros demonstra com sua estratégia de investimento. Pesquisando idéias de investimento, levando em consideração as realidades econômica e política, mantendo-se fiel às suas convicções e saindo quando o seu intestino lhe diz que são algumas das maneiras pelas quais Soros vence. (Para leitura relacionada, consulte "Como George Soros ficou rico")
