O que foi a Federal Savings And Loan Insurance Corporation (FSLIC)?
A Federal Savings and Loan Insurance Corporation (FSLIC) é uma instituição do governo dos EUA extinta que forneceu seguro de depósito a instituições de poupança e empréstimo até sua dissolução no final da década de 1980. Suas responsabilidades foram transferidas para a Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) em 1989.
Corporação Federal de Seguros de Depósitos (FDIC)
Entendendo a Federal Savings And Loan Insurance Corporation (FSLIC)
O FSLIC foi estabelecido pelo Congresso em 1934 como parte da Lei Nacional da Habitação. Criado na esteira da Grande Depressão, o FSLIC serviu como uma rede de segurança para o setor de poupança e empréstimos. Após o colapso essencial do setor durante a Depressão, o governo procurou restaurar a confiança na segurança das contas de poupança e empréstimos, fazendo o backup delas para que, se qualquer instituição falir, os fundos dos depositantes ainda estivessem seguros. Depósitos de até US $ 100.000 foram segurados.
Principais Takeaways
- A FSLIC foi uma agência criada pelo Congresso em 1934 como parte da Lei Nacional da Habitação para servir como uma rede de segurança para o setor de poupança e empréstimos. agora segurado pela Reguladora Trust Corporation (RTC).
O FSLIC foi regulamentado pelo Federal Federal Loan Bank Board (FHLBB). Em comparação com o FDIC, o FHLBB tinha uma equipe menor e uma autoridade mais fraca para governar o setor de S&L, que, na maioria das vezes, era bastante tradicional e aderia adequadamente às preocupações regulatórias. Uma combinação do afrouxamento da regulamentação que permitiu que as instituições de S&L fizessem empréstimos arriscados e o aumento dos níveis de cobertura de seguro de depósito transformaram a indústria em risco. No auge da crise de poupança e empréstimos, aproximadamente um terço das instituições financeiras que oferecem empréstimos à habitação a indivíduos e famílias havia falido. No final, o FSLIC interveio para conter a maré de insolvências. Mas esse papel teve um efeito adverso em suas finanças e, eventualmente, a agência foi abolida pela Lei de Reforma, Recuperação e Execução de Instituições Financeiras de 1989 (FIRREA). A FIRREA posteriormente revisou o setor de poupança e empréstimos e sua regulamentação em resposta à crise de poupança e empréstimos.
Várias estimativas foram apresentadas na época para salvar o FSLIC. Funcionários do Government Accountability Office (GAO) estimaram que um resgate do FSLIC custaria entre US $ 30 bilhões e US $ 35 bilhões. Um mês depois, o chefe da Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), L. William Seidman, disse que seriam necessários US $ 50 bilhões. O próprio GAO revisou suas estimativas para US $ 46 bilhões no próximo ano. Em 1989, o FSLIC já havia ultrapassado o ponto de poupança, pois já consumia grandes quantias de dinheiro dos contribuintes para fornecer os fundos necessários para manter as instituições de poupança e empréstimos em funcionamento. O Fundo de Resolução FSLIC, financiado pela Corporação Financeira (FICO), foi criado para assumir a responsabilidade por todas as dívidas remanescentes após a abolição do FSLIC.
Como o setor de poupança e empréstimo está segurado hoje?
Após a entrada em vigor da FIRREA, a responsabilidade do FSLIC de garantir instituições de poupança e empréstimo foi transferida para a Resolution Trust Corporation (RTC), que se fundiu com a Federal Deposit Insurance Corporation seis anos depois. O FDIC, também criado em resposta à Grande Depressão, já segurava depósitos em bancos comerciais, então suas responsabilidades foram ampliadas para incluir contas individuais de poupança e empréstimo. A Lei de Reforma e Defesa do Consumidor de Dodd-Frank Wall Street de 2011 aumentou o limite de seguro de US $ 100.000 para US $ 250.000.
Antes da dissolução do FSLIC, bilhões de dólares em dinheiro dos contribuintes eram usados para manter o fundo à tona e operacional, mas nenhum dinheiro dos contribuintes contribuía para os fundos de seguros do FDIC. O FDIC tem uma linha de crédito de US $ 100 bilhões através do Departamento do Tesouro dos EUA. As cooperativas de crédito são seguradas separadamente pela Administração Nacional da União de Crédito, que possui o mesmo limite de seguro que o FDIC.
