O que é cinto e suspensórios?
Em finanças, “cinto e suspensórios” é uma frase coloquial usada para descrever práticas conservadoras de empréstimos.
É baseado na idéia de que usar cinto e suspensórios fornece ao usuário dois métodos redundantes para segurar as calças. Por analogia, os banqueiros cautelosos buscarão camadas redundantes de mitigação de risco ao decidir se concedem empréstimos a seus clientes.
Principais Takeaways
- A frase “cinto e suspensórios” é usada para descrever práticas conservadoras de empréstimo. Dependendo do contexto, pode ter conotações positivas ou negativas. Os padrões de empréstimo geralmente flutuam com o tempo, tornando-se mais rígidos após períodos de estresse, como a crise financeira de 2007-2008.
Noções básicas sobre cinto e suspensórios
A frase cinto e suspensórios tem sido usada para descrever banqueiros que exigem que as políticas de empréstimos sejam cumpridas com muito rigor. De maneira mais geral, descreve uma atitude de querer várias camadas de procedimentos de segurança para minimizar riscos. Embora o termo possa ser usado de maneira complementar para descrever um credor prudente e honesto, ele também pode transmitir o ridículo de comportamentos considerados excessivamente conservadores.
Após a crise financeira de 2007-2008, que viu os mercados serem afetados por uma forte crise de crédito, muitos bancos adotaram uma abordagem de cinto e suspensórios em relação à triagem de potenciais tomadores de empréstimos. Os solicitantes de empréstimos tiveram que passar por vários estágios de verificação de renda e requisitos de reserva de pagamento para se qualificarem para empréstimos. Embora esse nível de conservadorismo possa ter sido excessivamente rigoroso, foi de várias maneiras o oposto das práticas de empréstimos subprime que contribuíram para a crise financeira então recente.
Cinto e suspensórios
Essa frase apareceu no Wall Street Journal em relação a Robert Rubin, que atuou como Secretário do Tesouro no governo Clinton durante o final dos anos 90. Questionado sobre sua abordagem ao cumprimento dos regulamentos relacionados a lobby após assumir um novo cargo de diretor do Citigroup (C), Rubin respondeu que a empresa seria "… cintos e suspensórios em relação a eles".
Exemplo do mundo real de cinto e suspensórios
A frase cinto e suspensórios geralmente surge em discussões sobre restrições crescentes às práticas de empréstimo. Um exemplo recente pode ser encontrado no mercado imobiliário canadense, com a introdução de regras mais rigorosas sobre hipotecas pelo governo canadense em janeiro de 2018.
De acordo com essas novas regras, os bancos canadenses foram solicitados a iniciar a triagem de novos solicitantes de hipotecas usando uma metodologia adicional de "teste de estresse". Sob os termos deste novo critério, os bancos foram solicitados a avaliar a capacidade do mutuário de pagar usando a maior taxa de a) sua taxa contratual mais 2% de juros adicionais eb) os cinco últimos do Banco do Canadá (BOC) taxa de referência de cinco anos.
A intenção por trás dessa nova regra era testar se os mutuários canadenses seriam capazes de absorver possíveis aumentos de custos em suas hipotecas, caso as taxas de juros subissem. A mudança de regra ocorreu em um contexto em que as taxas de juros estavam caindo, em média, por vários anos consecutivos. A maioria dos observadores das novas regras os via como um exemplo de banco de cintos e suspensórios. Alguns saudaram os padrões mais conservadores, enquanto outros os consideraram desnecessariamente restritivos.
