O que é uma frequência de ajuste
A frequência de ajuste refere-se à taxa na qual a taxa de juros de uma hipoteca de taxa ajustável é redefinida quando o período inicial de taxa fixa expirar. A frequência pode aumentar significativamente os custos de juros ao longo da vida de um empréstimo. Um mutuário deve estar ciente desse componente de sua hipoteca antes do fechamento.
BREAKING Frequency de ajuste
A frequência de ajuste é um recurso importante, mas potencialmente esquecido, de qualquer hipoteca de taxa ajustável (ARM). Cada ARM possui várias variáveis-chave. Essas hipotecas envolvem um período introdutório no qual a taxa de juros é fixada, seguida de uma segunda fase na qual a taxa é periodicamente movimentada para refletir as taxas vigentes no mercado. As taxas de mercado são refletidas em uma taxa de índice identificada no contrato de hipoteca inicial. Os períodos iniciais tendem a variar de três a 10 anos. Os ajustes de taxa são limitados por limites nos ajustes iniciais e subsequentes. Cada ARM tenderá a ter um limite de taxa absoluta que governa a taxa em qualquer ponto da vida do contrato de empréstimo.
A frequência de ajuste é geralmente definida como um ajuste por ano. Em geral, um período mais longo entre as modificações das taxas é mais favorável para o mutuário. Quanto menos frequentemente a taxa é ajustada, menos frequentemente o mutuário é exposto ao risco de movimento ascendente no índice escolhido. É importante observar que a taxa inicial de um BRAÇO é tipicamente abaixo da taxa de uma hipoteca tradicional de 30 anos. Isso ajuda a atrair mutuários para o empréstimo. Quando os ajustes são feitos com mais freqüência, o credor é capaz de alinhar a taxa do empréstimo com as taxas vigentes mais rapidamente.
Frequência de ajuste: um exemplo
Para demonstrar as conseqüências de diferentes frequências de ajuste, considere um 5/1 ARM com uma taxa inicial de 3% e um limite de ajuste de 1%. Este é um ARM que terá seu primeiro ajuste após cinco anos e ajustes subsequentes uma vez por ano após o quinto ano.
Suponha que durante o período inicial de cinco anos, as taxas de juros tenham subido a tal ponto que, no primeiro ponto de ajuste, as taxas prevalecentes sejam de 6%. Esse resultado é uma nova taxa de 4% para o tomador no sexto ano de sua hipoteca, com outro ajuste a ser feito no final daquele ano.
Compare este cenário com um empréstimo com uma frequência de ajuste mensal. Esse empréstimo levaria apenas três meses para subir para 6%. Supondo que a taxa do índice permaneça alta, o mutuário seria forçado a pagar uma taxa de 6% por seis meses, enquanto o mutuário em nosso primeiro exemplo permaneceria em 4% durante o ano inteiro. Isso seria uma economia significativa.
