A gigante do varejo Walmart Inc. (WMT) ampliou sua série de vitórias com a sétima batida consecutiva de ganhos por ação estimada em seu relatório divulgado em 14 de novembro. As ações atingiram seu máximo intradiário de todos os tempos naquele dia em US $ 125, 38, mas depois fecharam abaixo do trimestre. e pivôs mensais em US $ 123, 15 e US $ 121, 04, respectivamente. A fraqueza manteve a média móvel simples de 50 dias, que terminou na semana passada em US $ 118, 63. O gráfico semanal está mostrando um aviso e será negativo se o estoque terminar em novembro abaixo da média móvel modificada de cinco semanas em US $ 118, 29.
As ações do Walmart, que são um componente do Dow Jones Industrial Average, têm um ganho de 28, 1% no acumulado do ano e estão em um mercado em alta com 39, 1% acima da baixa de 24 de dezembro de US $ 85, 78. O estoque está 4, 8% abaixo da alta de 14 de novembro, de US $ 125, 38. Fundamentalmente, o estoque não é barato, pois sua relação P / E é 24, 12, com um rendimento de dividendos de 1, 77%, de acordo com a Macrotrends.
Os ganhos do Walmart superaram as estimativas e suas perspectivas de férias foram positivas, mas as vendas caíram um pouco em relação às estimativas. As vendas online estão aumentando graças aos itens de supermercado, mas os custos do comércio on-line são um empecilho para os ganhos devido à aquisição de marcas e ao aumento da velocidade de entrega.
O gráfico diário para o Walmart
Refinitiv XENITH
O gráfico diário do Walmart mostra que as ações estão acima de uma "cruz de ouro" desde 17 de setembro de 2018, quando a média móvel simples de 50 dias subiu acima da média móvel simples de 200 dias para indicar que preços mais altos estão à frente. Este sinal positivo e ainda estava em jogo quando as ações estabeleceram sua véspera de Natal em baixa de US $ 85, 78. Investidores que desejam comprar na média móvel simples de 200 dias poderiam fazê-lo entre 17 e 27 de dezembro, quando a média era de US $ 90, 82.
O fechamento de US $ 93, 15 em 31 de dezembro foi uma entrada importante para minhas análises proprietárias. O pivô anual permanece em US $ 103, 41, que foi um ímã entre 19 de fevereiro e 5 de junho, pois esse nível foi ultrapassado várias vezes. O fechamento de US $ 110, 49 em 28 de junho foi outra entrada importante para minhas análises. O seu valor semestral da segunda metade é de US $ 101, 88. O fechamento de US $ 118, 68 em 30 de setembro foi uma entrada que calculou o nível de risco trimestral em US $ 123, 15. O fechamento de US $ 117, 25 em 31 de outubro foi uma contribuição que resultou em um pivô mensal para novembro em US $ 121, 04.
O gráfico semanal para o Walmart
Refinitiv XENITH
O gráfico semanal do Walmart é neutro, com as ações acima da média móvel modificada de cinco semanas de US $ 118, 29. O estoque está bem acima de sua média móvel simples de 200 semanas, ou "reversão à média", em US $ 86, 91, testada pela última vez durante a semana de 14 de julho de 2017, quando a média foi de US $ 73, 34.
Prevê-se que a leitura estocástica lenta semanal de 12 x 3 x 3 caia para 71, 07, abaixo dos 83, 18 de 15 de novembro. que normalmente é seguido por um declínio de 10% a 20%.
Estratégia de negociação: compre ações do Walmart sobre a fraqueza nos níveis de valor anual e semestral a US $ 103, 41 e US $ 101, 88, respectivamente, e reduza as participações em força ao nível de risco trimestral em US $ 123, 15.
Como usar meus níveis de valor e níveis de risco: Os níveis de valor e de risco são baseados nos últimos nove fechamentos mensais, trimestrais, semestrais e anuais. O primeiro conjunto de níveis foi baseado nos fechamentos em 31 de dezembro de 2018. O nível anual original permanece em jogo. O fechamento do fechamento de junho de 2019 estabeleceu novos níveis semestrais e o nível semestral do segundo semestre de 2019 permanece em jogo. O nível trimestral muda após o final de cada trimestre; portanto, o fechamento em 30 de setembro estabeleceu o nível para o quarto trimestre. O encerramento em 31 de outubro estabeleceu o nível mensal para novembro.
Minha teoria é que nove anos de volatilidade entre fechamentos são suficientes para supor que todos os possíveis eventos de alta ou de baixa para as ações sejam levados em consideração. Para capturar a volatilidade do preço das ações, os investidores devem comprar ações com fraqueza a um nível de valor e reduzir as participações fortes. um nível arriscado. Um pivô é um nível de valor ou de risco que foi violado dentro de seu horizonte de tempo. Os pivôs agem como ímãs com alta probabilidade de serem testados novamente antes que o horizonte de tempo expire.
Como usar leituras estocásticas lentas semanalmente 12 x 3 x 3: Minha escolha de usar leituras estocásticas lentas semanais 12 x 3 x 3 foi baseada no backtesting de muitos métodos de leitura da dinâmica do preço das ações, com o objetivo de encontrar a combinação que resultou em menos sinais falsos. Fiz isso após a quebra do mercado de ações de 1987, por isso estou feliz com os resultados há mais de 30 anos.
A leitura estocástica abrange as últimas 12 semanas de máximos, mínimos e fecha para o estoque. Há um cálculo bruto das diferenças entre a maior alta e a menor baixa em comparação aos fechamentos. Esses níveis são modificados para uma leitura rápida e uma leitura lenta, e eu achei que a leitura lenta funcionou melhor.
A leitura estocástica varia entre 00, 00 e 100, 00, com leituras acima de 80, 00 consideradas com sobrecompra e leituras abaixo de 20, 00 consideradas com sobrevenda. Recentemente, observei que as ações tendem a atingir um pico e declinar de 10% a 20% e mais logo após uma leitura ultrapassar as 90, 00, então chamo isso de "bolha inflável parabólica", pois sempre aparece uma bolha. Também me refiro a uma leitura abaixo das 10h00 como "muito barata para ignorar".
