O que é uma hipoteca não tradicional
Hipoteca não tradicional é um termo amplo que descreve hipotecas que não possuem características convencionais padrão. Geralmente, isso pode se referir a qualquer tipo de hipoteca que não esteja em conformidade com um cronograma de amortização padrão ou que não tenha pagamentos parcelados padrão. Hipotecas não tradicionais geralmente exigem taxas de juros mais altas devido aos riscos de pagamento mais altos associados ao empréstimo.
DIMINUINDO A Hipoteca Não Tradicional
As hipotecas não tradicionais podem ser estendidas aos mutuários em situações não tradicionais. Eles também podem ser oferecidos a mutuários subprime que estão dispostos a pagar taxas de juros mais altas por termos alternativos. Além disso, alguns mutuários podem simplesmente escolher hipotecas não tradicionais devido à flexibilidade que oferecem.
Algumas das hipotecas não tradicionais mais comuns do mercado incluem empréstimos com balão, hipotecas apenas com juros e hipotecas com taxa ajustável de opção de pagamento (ARMs).
Desenvolvendo desenvolvedores
Pagamento com balão e empréstimos apenas com juros são dois tipos de empréstimos hipotecários comumente usados pelos desenvolvedores. Esses empréstimos geralmente exigem taxas de juros mais altas e oferecem pagamentos diferidos. Os empréstimos para pagamentos diferidos são geralmente emitidos por curtos períodos de tempo e podem ser benéficos para desenvolvedores de edifícios que ainda não têm garantias para garantir um empréstimo.
Nos empréstimos com pagamento de balão, tanto o principal quanto os juros podem ser diferidos até a data de vencimento, momento em que o mutuário é obrigado a efetuar um pagamento fixo. Empréstimos com pagamento de balão também podem ser estruturados com pagamentos apenas com juros. Em um empréstimo apenas com juros, o mutuário paga pagamentos regulares de apenas juros e, em seguida, efetua um pagamento principal do montante fixo no vencimento. No caso de desenvolvimento de edifícios, muitos desenvolvedores usarão um empréstimo take-away no vencimento ou refinanciarão um empréstimo de pagamento de balão com garantia depois que ele for construído.
ARMs de Opção de Pagamento
Os ARMs de opção de pagamento são um dos empréstimos não tradicionais mais flexíveis, oferecendo inúmeras opções de pagamento para tomadores de empréstimos hipotecários. Esses empréstimos seguem a estrutura de hipoteca de taxa ajustável, mas oferecem aos mutuários a opção de escolher o tipo de pagamento que gostariam de fazer todos os meses.
Os ARMs da opção de pagamento exigirão um pagamento de juros de taxa fixa nos primeiros meses ou anos do empréstimo. Depois disso, o empréstimo será redefinido para um empréstimo de taxa variável, geralmente cobrando uma margem alta para compensar os credores por alguns dos riscos mais altos. Em uma opção de pagamento ARM, o mutuário pode escolher entre várias opções oferecidas pelo credor ao efetuar seu pagamento mensal. As opções de pagamento normalmente incluem uma opção de taxa fixa baixa, geralmente baseada na taxa do período introdutório, um pagamento apenas com juros ou um pagamento com amortização total de 15 ou 30 anos.
Os ARMs das opções de pagamento podem ser complicados para mutuários e credores, pois envolverão amortização negativa. Com uma opção de pagamento ARM, qualquer principal ou juros não pagos abaixo do valor do pagamento padrão serão adicionados ao principal em aberto do mutuário, aumentando o valor dos juros cobrados nos pagamentos subsequentes.
