A missão da Investopedia é fornecer aos investidores análises e avaliações imparciais e abrangentes de corretores on-line. Temos o compromisso de ajudar investidores de todos os níveis a encontrar o corretor on-line certo para suas necessidades. Para fornecer o melhor conselho para cada investidor, projetamos uma metodologia abrangente de classificação para encontrar o melhor corretor on-line geral e o melhor corretor para 12 tipos distintos de investimento e negociação.
Nosso time
Nossa equipe de revisão é liderada por Theresa W. Carey, que escreveu a primeira revisão de corretores on-line em 1992, e é uma autoridade nas plataformas de negociação e investimento on-line há 27 anos. Nossa equipe de revisores especialistas inclui traders veteranos, especialistas do mercado financeiro, educadores de investimentos e pesquisadores que são todos investidores on-line ativos com décadas de experiência.
O processo de revisão
Projetamos um sistema que classifica os corretores com base em 10 categorias principais e 149 variáveis. Cada categoria encapsula os elementos críticos que os usuários precisam para avaliar minuciosamente um broker online.
Para coletar os dados, enviamos questionários com 320 consultas aos corretores participantes. Obtivemos uma conta de corretagem ativa para cada plataforma e usamos a conta para realizar testes práticos para cada corretor. Muitos dos corretores que analisamos nos deram demonstrações pessoais de suas plataformas e serviços em nossos escritórios em Nova York.
A partir dos questionários, do teste prático das plataformas do corretor e das demonstrações, pontuamos cada categoria de avaliação e combinamos as pontuações da categoria em uma classificação geral para cada corretor.
As categorias de avaliação
Com o investidor de varejo individual em mente, analisamos criticamente os serviços e a tecnologia fornecidos pelos corretores on-line. Organizamos nossa análise em dez categorias, pontuando cada corretor pelo seu desempenho em cada categoria. A pontuação para o prêmio geral é uma média das categorias.
| Categorias de Avaliação | ||
|---|---|---|
| Categoria de Revisão | Ponderação | Variáveis |
| Experiência Comercial | 10% | 15 |
| Tecnologia de Negociação | 10% | 11 |
| Usabilidade | 10% | 13 |
| Móvel | 10% | 14 |
| Gama de Ofertas | 10% | 16 |
| Pesquisa e Notícias | 10% | 23 |
| Análise e Relatórios de Portfólio | 10% | 13 |
| Atendimento ao Cliente e Ajuda Online | 10% | 16 |
| Educação e Segurança | 10% | 17 |
| Custos | 10% | 11 |
Cada investidor tem necessidades diferentes. Os primeiros investidores precisam de um corretor on-line com uma plataforma fácil de usar e recursos educacionais, enquanto um operador de opções precisa de ferramentas de análise de risco e maneiras de modelar várias estratégias. Além de nossas classificações gerais, fornecemos classificações para dez estilos diferentes de negociação e investimento. Em cada caso, usamos os mesmos dados e ponderamos novamente os recursos mais importantes para esse estilo. Os detalhes exatos da nova ponderação são fornecidos em cada um dos prêmios da categoria.
Experiência Comercial
Esta categoria avalia o fluxo de trabalho geral para fazer um pedido.
Uma ênfase principal nessa categoria é o fluxo de trabalho que progride logicamente de uma etapa para a seguinte. Verificamos as maneiras pelas quais um profissional é instruído a executar um pedido, como avisos pop-up, uma atualização do status do pedido e / ou um texto em um dispositivo móvel quando o pedido é atendido.
Procuramos por tickets pré-preenchidos ao fechar uma posição, o que elimina possíveis erros durante o processo de fechamento. Um botão "Fechar" ao visualizar um relatório de portfólio é o preferido. Também avaliamos o processo de entrada de pedidos de opções, bem como telas de fundos mútuos, títulos e (quando disponíveis) futuros, commodities e entrada de pedidos em bolsa de valores. Métodos para fazer pedidos condicionais, como um-cancela-outro ou um-dispara-outro, foram verificados.
As principais notas nesta categoria exigem:
- Fluxo de trabalho simples e lógicoUma gama completa de tipos de pedidos on-line (mercado, limite, parada, cancelamento até o fim etc.) Gerando uma ordem de fechamento diretamente da listagem do portfólio e podendo selecionar o lote de impostosRegistrando uma estratégia de opções com um número mínimo A capacidade de construir ordens condicionais (uma aciona a outra, a outra cancela etc.) A capacidade de negociar uma cesta de ações ou encenar ordens
Tecnologia de Negociação
Essa categoria avalia principalmente o que ocorre após o comerciante enviar um pedido e também trata dos dados pré e pós-negociação.
Avaliamos a qualidade dos dados disponíveis durante o processo de entrada de pedidos, com ênfase na transmissão de dados em tempo real. A disponibilidade de estratégias de melhoria de preços e a tecnologia de roteamento de pedidos inteligentes (que encontra a melhor oferta ou oferta) são necessárias para obter as melhores classificações nesta categoria. Perguntamos se o mecanismo de roteamento de pedidos de um corretor usava um spray ou um mecanismo seqüencial; o roteamento de pulverização entra em contato com vários locais simultaneamente e é menos inclinado a executar pedidos por meio de rotas que oferecem pagamento pelo fluxo de pedidos. Os corretores que oferecem melhoria de preço - uma venda acima do preço de compra ou uma compra abaixo do preço de oferta - receberam uma fração de um ponto, dependendo da parte de suas transações que foram beneficiadas.
As principais notas nesta categoria exigem que um corretor ofereça:
- Transmissão de preços em tempo real durante todo o processoRoteamento de pedidos que enfatiza a melhoria de preços Capacidade de personalizar a experiência de negociação, como definir o número padrão de ações ou o tipo de pedido Capacidade de negociar a partir de um gráfico Atualizações em tempo real do poder de compra e do saldo de margens
Usabilidade
Esta categoria avalia a navegação geral do site e a facilidade de uso.
Um 5 aqui significa que o site ou programa foi fácil de usar e bem projetado, não atolou ao passar de uma tela para outra e pode ser adaptado às necessidades do usuário.
As principais notas nesta categoria exigem:
- Início rápido para um novo clienteAcesso fácil à pesquisa com um caminho claro para um tíquete comercialEstado da conta atual em exibição, se desejado Disponibilidade constante de um tíquete comercialPode alternar facilmente de uma área da plataforma para outra Opções de personalização e personalização
Móvel
Esta categoria avalia os aplicativos móveis e sites com HTML-5 que se adaptam ao dispositivo móvel em uso.
A disponibilidade e a qualidade da negociação móvel e dos dados da conta são as principais medidas aqui, bem como as oportunidades de educação que você pode levar para o passeio.
As principais notas nesta categoria exigem:
- A transmissão de dados em tempo real, incluindo gráficos e notícias; a capacidade de negociar ações e opções complexas em seu tablet ou smartphone; a capacidade de negociar todas as classes de ativos oferecidas no site ou na plataforma de desktop; As listas de observação configuradas na área de trabalho também devem estar disponíveis nos dispositivos móveis - e vice-versaNotificação de alertas definidos na área de trabalho
Gama de Ofertas
Esta categoria avalia as classes de ativos que um cliente da corretora pode negociar online.
Concedemos pontos pela diversidade de investimentos que podem ser negociados on-line, com pontos parciais concedidos para aqueles que só podem ser negociados através da contratação de um corretor ativo. Como a negociação de ações longas e curtas, bem como os pedidos de opções de uma perna agora são padrão, não concedemos pontos por essas transações.
As principais notas nesta categoria exigem:
- Um grande inventário de ações que podem ser vendidas a descoberto, que é determinado pelo número de ações na lista de fácil empréstimo de um corretor; a capacidade de negociar opções complexas; o número de ETFs sem comissão disponíveis; o número de fundos mútuos sem fundos disponíveis;, bem como o número total de fundos mútuos oferecidos.A capacidade de negociar títulos corporativos e municipais, bem como tesourarias, CDs e dívida internacionalAcesso direto a mercados internacionaisUm consultor de robótica integrado à plataforma de corretagem. Um robo-Advisory que requer um login separado recebe menos pontos
Serviços de Pesquisa
Esta categoria avalia a qualidade e acessibilidade de pesquisas, cotações e gráficos.
Procuramos pesquisas, notícias e gráficos vinculados ao portfólio e listas de observação de um cliente; a qualidade da pesquisa de terceiros e sua integração com o restante do site; e a disponibilidade de peneiras, com ênfase especial nas peneiras de opções.
As melhores notas nesta categoria exigem
- Analisadores de ações que podem ser personalizados e reutilizados para gerar resultados acionáveis, como adicionar a uma lista de observação ou abrir um ticket de pedidoOpções de geração de idéias de opçõesRevendedores de fundos mútuos e de renda fixaCaracterísticas poderosas e personalizáveisCitações de nível II Pontos deduzidos por pesquisas que geram uma taxa adicional
Análise e Relatórios de Portfólio
Esta categoria avalia quão bem os traders e investidores podem monitorar seus sucessos e fracassos, para ajudá-los a fazer melhores negócios no futuro.
As principais notas nesta categoria exigem:
- Relatórios claramente definidos, atualizados em tempo real, mostrando os saldos atuais, posições e status da margem; Relatórios de análise de portfólio personalizáveis com links para notícias e pesquisas; Histórico de transações extensivo; A capacidade de ponderar beta o portfólio de alguém ou compará-lo a um índice ou indicador personalizado; nesta categoria. É concedido crédito total a relatórios que podem ser criados no site da corretora, sem necessidade de taxas adicionais ou entrada de dados.O crédito parcial é concedido a corretores que preenchem serviços como o GainsKeeper e o Maxit (programas de análise e relatório de impostos) por uma taxa adicional
Atendimento ao Cliente e Ajuda Online
Essa categoria avalia o processo pelo qual um cliente passa quando algo dá errado ou quando um cliente precisa de alguma ajuda adicional.
As principais notas nesta categoria exigem:
- Ajuda online fácil de encontrar e usar. A ajuda sensível ao contexto ganha pontos adicionais. A disponibilidade de bate-papo ao vivo, guias do usuário e perguntas frequentes. Tempos de espera curtos para obter ajuda por telefone. Capacidade de visitar um corretor pessoalmente. Capacidade do sistema para lidar com surtos de negociação. Programa de empréstimo de estoques, que permite aos clientes que mantêm ações por muito tempo Empréstimos para vendedores a descoberto e geração de receita
Educação e Segurança
Essa categoria avalia o que os corretores oferecem para ajudar seus clientes a se sentirem mais confortáveis em investir em uma variedade de classes de ativos, bem como em suas medidas de segurança.
As principais notas nesta categoria exigem:
- Ofertas de ensino de alta qualidade, on-line e ao vivo, Webinars, vídeos e texto organizados em caminhos de aprendizagem preferenciaisCalculadoras e ferramentas de planejamento Autenticação de dois fatoresEstatísticas de medição de segurança por avaliadores externos.Comprimento das senhas exigidas por cada corretor e se as alterações de senha são forçadas com o tempo Uso da identificação biométrica em dispositivos móveis
Custos
Esta categoria avalia os resultados finais do uso de plataformas e serviços de um corretor.
Comparamos comissões por operações e opções e taxas de juros de margem, dando mais pontos por custos mais baixos. Assumimos negociações / ETF de blocos de 500 ações e spreads de opções de duas pernas de 5 contratos cada. Escalamos os pontos concedidos para que os custos mais baixos do grupo recebessem o número máximo de pontos, com frações (e zeros ocasionais) dados aos corretores mais caros. As comissões de ações e opções são o fator mais importante aqui, mas outras taxas de transação e serviço também são consideradas.
O crédito total nesta categoria pode ser obtido por:
- Comissões de ações muito baixas US $ 5 ou menos para negociar 10 contratos de opções Transações de fundos mútuos abaixo de US $ 10 para fundos que não constam de uma lista sem taxa de transação Taxas de juros de margem abaixo de 4% Taxas baixas (ou não) para ações corporativas obrigatórias Nenhuma manutenção de conta ou taxas de dados
Como atualizamos os dados
Nosso ranking de corretores on-line é baseado em todas as informações disponíveis no momento em que realizamos nossas análises. Concluímos nossas descobertas em 1º de fevereiro de 2019. Percebemos que os corretores on-line fazem ajustes na plataforma, aprimoramentos de produtos e alterações de preços continuamente, e os dados que incluímos em nossa análise podem sofrer alterações periodicamente. Estamos em constante contato com os corretores on-line em nossos rankings para ficar por dentro de suas alterações, para que possamos atualizar nossas análises.
Conclusão
Conforme declaramos em todas as nossas análises de corretor on-line, todos os investidores são únicos e têm necessidades variadas com base em seus objetivos. Acreditamos que nosso processo abrangente de revisão cobre essas necessidades da maneira mais completa possível, considerando as informações disponíveis para nós no momento. Embora sempre haja discrepâncias, estamos confiantes de que aplicamos a metodologia mais útil para revisar e classificar os corretores on-line de acordo com os casos de uso mais populares entre comerciantes e investidores on-line.
Agradecemos sua confiança.
