Índice
- Noções básicas sobre negociação de futuros
- Negociação de contratos futuros da Dow
- Usando alavancagem na negociação
- Tamanhos de contratos futuros de DJIA
- Abrir uma conta de negociação de futuros
- Plataformas de negociação como estrategista
- Como abrir e fechar negociações
- Abrindo uma posição
- Fechando uma posição
- Horário de Negócios
O Dow Jones Industrial Average (DJIA) é o índice de ações de referência mais antigo e provavelmente o mais reconhecido do mundo. O DJIA rastreia 30 ações americanas selecionadas de nove setores principais do mercado. Como o outro grande índice de referência, o S&P 500 Index, o DJIA pretende ser representativo do mercado de ações geral dos EUA.
Noções básicas sobre negociação de futuros
Um contrato de futuros é um contrato juridicamente vinculativo entre duas partes, no qual eles concordam em trocar dinheiro ou ativos com base em um relacionamento com um preço predeterminado de um índice subjacente.
Diferente de uma opção, que concede ao detentor o direito, mas não a obrigação, de exercer os termos do acordo, um contrato futuro vincula legalmente ambas as partes a executar sua parte no acordo.
Negociação de contratos futuros da Dow
A popularidade da negociação de contratos futuros da DJIA aumentou junto com a popularidade da negociação baseada em índices. Negociar diretamente um índice do mercado de ações não é uma opção para os investidores, mas os contratos futuros da DJIA fornecem um instrumento derivativo que permite que comerciantes individuais ou institucionais façam negociações com base na direção em que acreditam que o índice se moverá.
Os contratos futuros da DJIA oferecem aos traders uma maneira fácil de negociar o mercado acionário geral dos EUA por meio de um veículo de investimento extremamente líquido e que utiliza alavancagem considerável. Os futuros são instrumentos de negociação populares entre os negociadores de longo prazo e de dia.
Os contratos futuros da DJIA são um dos principais futuros financeiros, com um volume médio diário de negociação para os futuros do E-mini Dow de mais de 100.000 contratos.
Usando alavancagem na negociação
Uma das principais características da negociação de futuros é uma enorme quantidade de alavancagem disponível. Um investidor pode obter exposição alavancada cinco vezes a todas as ações da DJIA por menos de US $ 5.000 em um contrato de futuros, negociando com margem o E-mini DJIA. No entanto, a alavancagem aumenta tanto os ganhos quanto as perdas. O contrato E-mini representa US $ 5 vezes o DJIA. Assim, uma mudança no índice de 100 pontos - por exemplo, de 25.807 para 25.907 - se traduz em um ganho ou perda de $ 500 por contrato.
Tamanhos de contrato futuros disponíveis para DJIA
Existem três tamanhos de contrato futuro da DJIA disponíveis que oferecem quantidades crescentes de alavancagem. O contrato E-mini, ou mini-Dow, como mencionado acima, representa US $ 5 vezes o DJIA. O contrato futuro padrão da Dow representa US $ 10 vezes o valor de mercado da DJIA. O contrato da Big Dow é de US $ 25 vezes o valor do índice.
A DJIA contrata o comércio trimestralmente com quase todo o volume de negociação que ocorre no mês de vencimento mais próximo. Os negociadores podem facilmente rolar suas posições de um contrato trimestral para o próximo quando a data de vencimento do contrato atual se aproxima.
Existem também opções nos contratos futuros da DJIA disponíveis para negociação.
Abrir uma conta de negociação de futuros
O primeiro passo necessário para negociar contratos futuros de DJIA é abrir uma conta de negociação com uma corretora de negociação de futuros. As corretoras de futuros são registradas e reguladas separadamente das corretoras de ações, embora muitas corretoras ofereçam negociação de ações e de futuros. A negociação de futuros é regulamentada pela Comissão de Comércio de Futuros de Mercadorias (CFTC), em vez da Comissão de Valores Mobiliários (SEC) que supervisiona a negociação de ações.
Os futuros populares incluem E * Trade, TD Ameritrade e Interactive Brokers. As negociações de futuros recebem uma comissão de cada lado da negociação, quando uma posição é aberta e quando é fechada. As taxas totais de negociação incluem comissão, taxas da National Futures Association (NFA) e taxas de câmbio.
A maioria dos corretores de futuros dos EUA exige um depósito mínimo de US $ 5.000 a US $ 10.000 para abrir uma conta, embora alguns ofereçam mínimos substancialmente mais baixos. As principais considerações na escolha de um corretor são a facilidade e a eficiência das plataformas de negociação fornecidas, as comissões, o atendimento ao cliente e os recursos extras oferecidos, como notícias e dados, ferramentas analíticas e gráficos.
Usando a plataforma de negociação para selecionar uma estratégia
Depois de selecionar um corretor e depositar fundos em uma conta de negociação, o próximo passo é baixar a plataforma de negociação do corretor e familiarizar-se com ela. Você não quer ser pego em um mercado volátil e em movimento rápido, tentando tomar decisões comerciais rápidas e posicionar pedidos, enquanto fica frustrado com a incapacidade de agir rapidamente, porque não se tornou proficiente no uso de seu software de negociação.
Confira cuidadosamente a plataforma de negociação e todos os seus recursos para acessar ferramentas úteis de negociação, como análise de gráficos, dados de negociação e a oportunidade de testar várias estratégias de negociação por meio de um simulador de negociação.
Quando estiver familiarizado com sua plataforma de negociação, selecione sua estratégia de negociação e teste-a usando uma conta demo ou simulador de negociação. Somente comece a negociar ao vivo real com dinheiro real depois de chegar a uma estratégia que é consistentemente lucrativa na negociação simulada. Essa é uma consideração ainda mais importante ao negociar com investimentos altamente alavancados.
Alguns comerciantes preferem executar suas próprias estratégias de negociação escolhidas manualmente. Outros preferem assinar serviços de sinal de negociação ou utilizar robôs de negociação que executam negociações automaticamente.
Como abrir e fechar negociações
Nas negociações de futuros, um trader pode comprar por muito tempo ou vender a descoberto com a mesma facilidade. A negociação de futuros não está sobrecarregada com os mesmos regulamentos de venda a descoberto que a negociação de ações. Você pode optar por comprar os futuros do DJIA se espera que o valor do índice suba ou vender a descoberto se espera que o valor do índice diminua. Tome uma posição de negociação no mês de negociação de contratos futuros que deseja negociar - provavelmente no mês de negociação do contrato com a data de vencimento mais próxima, pois esse será o contrato mais negociado e o mais líquido.
Abrindo uma posição
Quando você abre uma posição, o corretor anula o valor da margem inicial exigida por contrato. Para manter a posição, você deve ter capital de negociação suficiente em sua conta de negociação para cobrir o nível da margem de manutenção. O valor da margem de manutenção é menor que o requisito de margem inicial, geralmente em cerca de um terço.
Se sua conta cair abaixo do nível de margem de manutenção exigido, você receberá uma chamada de margem de sua corretora que exige que você liquide posições de negociação ou depósito de fundos adicionais suficientes para trazer a conta de volta ao requisito de margem inicial. As chamadas de margem geralmente devem ser atendidas antes da abertura do horário comercial no dia seguinte.
Fechando uma posição
Feche uma negociação aberta simplesmente inserindo uma ordem oposta. Por exemplo, se você abrisse o comércio comprando cinco contratos E-mini DJIA, fecharia o negócio vendendo cinco contratos E-mini DJIA com a mesma data de vencimento do contrato futuro.
Também é possível fechar parcialmente uma posição comercial se você tiver mais de um contrato - por exemplo, vender três dos cinco contratos originalmente comprados, deixando uma posição de dois contratos em aberto.
Horário de Negócios
Comparado ao mercado de ações dos EUA, que normalmente negocia 7, 5 horas por dia, cinco dias por semana, os futuros financeiros são negociados 23, 5 horas por dia, de domingo a sexta-feira, proporcionando aos traders maior liquidez.
- Durante o horário regular de negociação no mercado de ações dos EUA, o preço do contrato futuro do DJIA reflete muito o valor atual do índice. Essas projeções podem ser facilmente influenciadas por divulgações de dados econômicos em outros países e pelos movimentos de preços em outras grandes bolsas de valores, como a Bolsa de Tóquio (TYO) ou a Bolsa de Londres (LSE).
