Os americanos viram o saldo de seus cartões de crédito cair US $ 19 bilhões até o final do primeiro trimestre de 2018, de acordo com o último Relatório Trimestral sobre Dívida e Crédito das Famílias do Federal Reserve Bank de Nova York (FRBNY). Isso representa uma queda de 2, 3% em relação ao quarto trimestre de 2017. Mas, em vez de sugerir uma melhora nos níveis de endividamento, a queda é apenas um reflexo dos padrões sazonais, pois os investidores cobram menos encargos após a movimentada temporada de compras natalinas.
Os saldos de cartões de crédito representam apenas US $ 815 bilhões dos US $ 13, 21 trilhões no total da dívida familiar que os americanos possuíam no final do primeiro trimestre de 2018. Isso representa uma redução de cerca de US $ 19 bilhões em relação ao saldo de US $ 834 registrado no quarto trimestre de 2017. Os saldos de cartões de crédito são os menor categoria de dívida após as linhas de crédito do patrimônio líquido. Desde o final de 2016, os americanos aumentaram seus saldos em cartões de crédito em US $ 55 bilhões.
A coisa mais importante a entender sobre esses dados é que os saldos dos cartões de crédito não são iguais aos débitos dos cartões de crédito. Os consumidores que pagam suas contas de cartão de crédito integralmente todos os meses - cerca de 78 milhões de americanos - têm saldo em cartão de crédito. Somente aqueles que não pagam seus saldos integralmente têm dívidas no cartão de crédito. Cerca de 200 milhões de americanos usam cartões de crédito, mas apenas 122 milhões de americanos têm dívidas no cartão de crédito.
Maior inadimplência, menos falências
Os saldos que se tornaram inadimplentes há 90 dias ou mais aumentaram meio ponto percentual do quarto trimestre de 2017 para 8% no primeiro trimestre de 2018. Os cartões de crédito têm a segunda maior taxa de inadimplência, depois dos empréstimos estudantis. Essa estatística faz sentido, uma vez que as multas por não pagar sua hipoteca ou seu empréstimo para automóveis - reintegração de posse - são muito mais rígidas do que aquelas por não efetuar seu pagamento mínimo com cartão de crédito.
No entanto, em uma nota mais positiva, o número de consumidores com uma notação de falência adicionada aos seus relatórios de crédito no primeiro trimestre caiu para 192.000, o nível mais baixo dos 19 anos de história do relatório.
Os consumidores tiveram maior acesso ao crédito em geral em 2017 e no primeiro semestre de 2018, informa a TransUnion. Os fatores positivos incluíram uma economia forte e baixas inadimplências. Os riscos futuros incluem o aumento das taxas de juros e o efeito incerto das recentes reformas tributárias. (Consulte Como a nota fiscal do GOP o afeta .) A taxa média do cartão de crédito no final de junho, conforme relatado pelo CreditCards.com, é 16, 83% variável. Juntamente com o aumento da taxa de juros de 0, 25% do Fed em junho, o custo dos empréstimos aumentou. Mas os aumentos previstos no PIB, na renda pessoal e no emprego são um bom presságio para o restante de 2018.
O que significam os saldos crescentes de cartão de crédito?
Os saldos dos cartões de crédito podem se tornar um problema na próxima vez que ocorrer uma recessão ou se as taxas de juros subirem mais rapidamente que a renda. As famílias que normalmente pagam seus saldos integralmente podem começar a fazer pagamentos menores. As famílias que normalmente fazem pagamentos mínimos ou um pouco mais que isso podem parar de pagar, aumentando as taxas de inadimplência. Saldos seriamente inadimplentes são importantes porque os credores podem nunca receber um centavo neles. Então, como os credores perdem dinheiro, os consumidores experimentam limites de crédito mais baixos e padrões mais rígidos para obter um cartão de crédito. Se você estava usando crédito durante a Grande Recessão, sabe muito bem como esse processo funciona.
Para 2018, a TransUnion fez várias previsões sobre tendências de cartão de crédito. O departamento de crédito espera que as inadimplências permaneçam gerenciáveis, porque havia mais novos titulares de cartão subprime e quase privilegiados em 2016 e no início de 2017 do que no final de 2017. Isso significa que os bancos não estão concedendo tanto crédito aos mutuários que correm maior risco de não pagar seus empréstimos. saldos. No entanto, "gerenciável" não significa inalterado. A TransUnion espera que as sérias inadimplências aumentem de 1, 86% para 1, 96% até o final do ano, à medida que a taxa básica de juros aumentar (os dados do FRBNY vêm de Equifax, portanto, não são idênticos aos números da TransUnion).
A TransUnion também espera que os consumidores terminem 2018 com cerca de 1% a mais de dívida no cartão de crédito. Espera-se que os consumidores com saldos encerrem o ano com $ 5.675 em dívida com cartão de crédito, contra $ 5.626 no final de 2017. Com taxas de juros médias em torno de 17%, um consumidor que deve $ 5.626 em cartões de crédito (o saldo médio atual) e envia no mínimo o pagamento de 2% do saldo a cada mês pagará cerca de US $ 926 em juros ao longo do ano. Se esse consumidor nunca pagar mais do que o mínimo mensal de 2%, pagará juros espantosos em US $ 12.406 no momento em que o saldo for pago. (Para obter ajuda sobre como extrair dívidas, leia Como consolidar a dívida no cartão de crédito e pagar ).
A dívida total das famílias também está subindo
O aumento do nível de endividamento das famílias pode indicar que os consumidores estão sem dinheiro e precisam de empréstimos para sobreviver. O aumento da dívida também pode significar que os consumidores estão vivendo além de suas possibilidades e estão tomando empréstimos para acompanhar um estilo de vida inflado. Na medida em que o crescimento econômico depende que os consumidores continuem assumindo mais dívidas, o risco de recessão aumenta.
De fato, o Bureau Nacional de Pesquisa Econômica (NBER) diz que um aumento da dívida das famílias em relação ao PIB de um país é um forte indicador de uma economia enfraquecida. O PIB dos EUA cresceu 2, 3% em 2017, enquanto a dívida das famílias cresceu 4, 3% (US $ 572 bilhões divididos por US $ 13, 15 trilhões). Em uma nota mais positiva, dados do Federal Reserve Bank de St. Louis mostram que a proporção da dívida das famílias dos EUA em relação ao PIB diminuiu desde o final da recessão e ficou estável desde o início de 2015 até outubro de 2016, o último mês em que sua dados estão disponíveis.
Semelhante ao NBER, o Fundo Monetário Internacional prevê que um aumento no índice de dívida das famílias provavelmente ajudará o crescimento econômico e o emprego, mas que em três a cinco anos o crescimento diminui e uma crise financeira se torna mais provável. A princípio, observa o FMI, os consumidores gastam mais e a economia cresce. Mais tarde, os consumidores precisam recuar nos gastos para gerenciar suas dívidas, o que reverte o crescimento e contribui para o desemprego.
A linha inferior
Os saldos totais de cartões de crédito estão aumentando e mais de um terço dos consumidores de cartões de crédito reembolsa seus saldos na íntegra todos os meses. Mas se a dívida total das famílias - que inclui saldos em cartões de crédito, empréstimos para automóveis, empréstimos para estudantes e hipotecas - continuar a aumentar mais rapidamente que o PIB, poderemos ver uma desaceleração econômica e um aumento na dívida com cartões de crédito não pagos nos próximos anos.
