7 Ações agrícolas que pagam dividendos

Quando os preços dos produtos agrícolas aumentam, isso provoca um benefício para os agricultores e cada pedaço de grão e gota de leite que produzem. Embora não seja viável para uma pessoa comum seguir o arado, os investidores podem obter uma parte da ação entrando em posições em empresas relacionadas à agricultura como uma brincadeira. A lógica é que os agricultores precisarão das melhores sementes, fertilizantes, ração animal e outros insumos agrícolas, na esperança de produzir os maiores rendimentos possíveis. Portanto, as empresas que estão fornecendo agricultores devem ter rendimentos decentes de um tipo financeiro.

No entanto, para investidores voltados para a renda, pode ser difícil encontrar uma maneira econômica de aumentar a exposição a ações agrícolas e também obter um retorno de dividendos satisfatório, já que muitas empresas nesse setor geralmente reinvestem lucros em vez de distribuir dinheiro aos acionistas. Mas isso pode ser feito e, para provar, aqui está uma lista de ações agro-pagadoras de dividendos que, embora não sejam imunes a altos e baixos financeiros (e à força do dólar americano), tendem a apresentar bons resultados.

Monsanto

No terceiro trimestre da Monsanto Co. (MON) em 2017, as vendas líquidas chegaram a US $ 2, 68 bilhões, contra US $ 2, 56 bilhões no trimestre do ano anterior - praticamente estável. O lucro por ação registrou US $ 1, 90 contra US $ 3, 09 no trimestre anterior. A empresa de sementes e produtos químicos para matar ervas daninhas de St. Louis citou dois ventos contrários em todo o setor: acres de milho em declínio e valorização do dólar americano.

Então, por que a Monsanto está incluída nesta lista? Como a Monsanto espera dobrar os lucros por ação em 2019 até 2019. E depois de ganhar cerca de US $ 100 em 2016, suas ações têm aumentado constantemente; agora está em torno de US $ 122 - à vista do preço de compra de US $ 128 por ação pago pela Bayer AG (BAYR) para adquiri-lo em setembro de 2016. O acordo deve ser fechado no início de 2018.

Portanto, considere isso como um investimento, não um comércio. Quanto aos dividendos, a Monsanto atualmente produz 1, 77%. Este não é o mais alto do mundo, mas um dividendo mais baixo ajuda a manter os custos mais baixos, o que é positivo quando o setor está sofrendo um revés. A Monsanto possui uma relação dívida / patrimônio líquido de 1, 12, o que não é impressionante nem preocupante.

Com um baixo rendimento, uma demanda constante, embora não dramática, pelas ações e o mercado mais amplo potencialmente vivendo com tempo emprestado, a Monsanto não deve ser vista como o investimento mais seguro ou a melhor opção nesta lista. No entanto, se você for paciente, acabará sendo recompensado. (Para saber mais, leia: Quem são os principais concorrentes da Monsanto? )

Terra Nitrogen Co.

Este é um tipo de jogo muito diferente. A Terra Nitrogen Company, LP (TNH) tem um valor de mercado de US $ 1, 47 bilhão, enquanto a Monsanto possui um valor de mercado de US $ 53, 63 bilhões. Embora a Monsanto apresente alguns riscos, o Terra Nitrogen deve ser considerado apenas por pessoas imunes ao risco; esse estoque será mais volátil.

A má notícia é que o lucro líquido do segundo trimestre de 2017 foi de US $ 154, 60 milhões, contra US $ 285, 60 milhões no trimestre do ano anterior. As ações também desvalorizaram quase 25% no ano passado, enquanto o S&P 500 subiu mais de 18%. Isso simplesmente não está superando o mercado.

A razão pela qual a Terra Nitrogen faz essa lista: Eu tenho um rendimento de dividendos anual muito generoso de 6, 99% para acompanhar um balanço estelar - US $ 193 milhões em caixa total versus nenhuma dívida de longo prazo. Adicione US $ 405, 30 milhões em fluxo de caixa operacional gerado no ano passado e o dividendo parece estar seguro no momento.

Agrium Inc.

A Agrium Inc. (AGU) foi a ação com melhor desempenho desse grupo no ano passado, desfrutando de um passeio de 9%. Isso corresponde a um rendimento de dividendos anuais de 3, 50%. Com uma relação dívida / patrimônio de 0, 86, o Agrium não é superalavancado.

Com operações de varejo e atacado na América do Norte, América do Sul, Austrália e Egito, 1.300 estabelecimentos de varejo e 3.000 consultores de colheitas, a Agrium deve poder continuar a aumentar sua receita nos próximos anos. O resultado final está caindo, parcialmente devido a um aumento nas despesas de vendas, gerais e administrativas, mas essa é uma solução relativamente fácil. (Para mais informações, consulte: Uma enorme oportunidade no estoque de fertilizantes .)

Agrium é uma peça interessante, mas ainda não é provavelmente o melhor artista de longo prazo, um título que deve pertencer à próxima e à última empresa da lista.

DowDuPont

A receita e o lucro líquido da empresa agora conhecida como DowDuPont (DWDP) vinham se movendo de lado nos últimos anos, mas a DuPont estava apenas resistindo à tempestade, que tem muita experiência em fazer. Considere os ventos contrários que a empresa, fundada em 1802, teve que enfrentar: a Longa Depressão (que começou com o Pânico de 1873), a Grande Depressão, a Primeira Guerra Mundial, a Segunda Guerra Mundial, a estagflação nos anos 70, a Grande Recessão e a abundância de informações. entre. Se a DuPont conseguir lidar com esses desafios, provavelmente poderá lidar com quase tudo.

Especialmente agora que sua fusão com a Dow Chemical está concluída. As notícias da transação com todas as ações, anunciada em setembro de 2016, fizeram com que as ações da Du Pont subissem constantemente, atingindo um pico de 52 semanas no início de 2017 (consulte as redes de ações da DuPont com 52 semanas de alta após a batida no quarto trimestre ). Os conselhos de administração de ambas as empresas decidiram que, após a fusão, a DowDuPont buscaria uma separação de 18 meses em três empresas independentes de capital aberto: agricultura, ciência de materiais e empresa de produtos especiais. O negócio agrícola uniria a unidade de proteção de sementes e colheitas da Dow e DuPont, com uma receita aproximada de US $ 16 bilhões.

Ao criar uma empresa agrícola única e independente, com sede nos EUA, a Dow e a DuPont poderiam competir contra seus pares globais ainda maiores - e se tornar uma peça mais pura do estoque agrícola. O Morgan Stanley, por um lado, é otimista, oferecendo em um relatório de setembro: "Acreditamos que a Ag Co. oferece várias maneiras de vencer. Esperamos que esse ativo ganhe um prêmio por múltiplos pares… já que 2017 mostrou estabilidade nos preços de sementes e alguma melhoria no desempenho." níveis de inventário de química das culturas ".

Por enquanto, com a fusão ocorrendo logo no início de setembro de 2017, a nova entidade retornou 10, 05% em seu primeiro mês. A relação TTM P / E da DowDuPont é 32, 76 e o ​​lucro por ação é de US $ 2, 16. Naturalmente, nenhum dividendo foi anunciado, mas, no passado, a DuPont caracteristicamente declarou US $ 0, 38 por ação, com um rendimento a prazo de 1, 8%, enquanto a Dow declarou US $ 0, 46 por ação, com um rendimento a frente de 2, 8%. Portanto, os atuais acionistas da DuPont podem ter uma alta no próximo trimestre. Synergy!

Mais três bons

Além do quarteto acima, aqui estão mais três ações agrícolas a serem conhecidas.

Companhia	Capitalização de mercado (US $ bilhões)	Rendimento de dividendos
Cosan Ltd. (NYSE: CZZ)	2, 41	0, 83%
Deere & Company (NYSE: DE)	41, 29	1, 86%
Compass Minerals International (NYSE: CMP)	2, 19	4, 38%