Embora as ações financeiras tenham recuperado a maior parte de suas grandes perdas em dezembro de 2018, o setor ainda teve um desempenho inferior ao do mercado em geral em cerca de 4% no acumulado do ano em 2019.
Com o Federal Reserve no modo "paciente" e esperando que não volte a subir as taxas de juros este ano em meio a um crescimento econômico mais lento, as ações bancárias podem sentir pressão das margens de juros líquidas reduzidas, pois terão pouco espaço para aumentar a diferença entre o que eles recebem dos devedores e pagam os depositantes. Além disso, quando a curva de juros inverte como em março - o rendimento dos títulos do Tesouro a 10 anos caiu um pouco abaixo do da conta de três meses - não apenas prevê uma recessão iminente, como também levanta questões sobre as margens bancárias, como os bancos tomam empréstimos a taxas de curto prazo e emprestam a taxas de longo prazo.
Com os ganhos de alguns dos maiores nomes do setor, como JPMorgan Chase & Co. (JPM), Citigroup Inc. (C) e Bank of America Corporation (BAC) dominando o cenário de ganhos nas próximas duas semanas, os comerciantes devem monitorar esses três indicadores financeiros. fundos inversos negociados em bolsa e que possuem suporte técnico crucial. Vamos examinar várias idéias de negociação.
Os bancos regionais diários da Direxion possuem 3X ações de ETF (WDRW)
Criado em 2015, o Direxion Daily Regional Banks Bear 3X Shares ETF (WDRW) tem como objetivo fornecer três vezes a exposição diária inversa ao Índice S&P Regional Banks Select Industry. As principais participações no benchmark rastreado incluem Bank OZK (OZK), PacWest Bancorp (PACW) e Fifth Third Bancorp (FITB). O spread médio do fundo de 0, 78% pode ser muito amplo para cambistas, mas não deve afetar excessivamente os traders que podem deixar os lucros correrem para cobrir os custos de negociação. Negociando a US $ 28, 77 com ativos sob gestão (AUM) de US $ 3, 35 milhões e emitindo um rendimento de dividendos de 0, 94%, o WDRW caiu quase 40% no acumulado do ano em 8 de abril de 2019. O índice de despesas do fundo de 1, 07% situa-se ligeiramente acima da média da categoria de 0, 94%.
As ações da WDRW subiram acentuadamente nas três primeiras semanas de março, mas, desde então, se voltaram para o suporte na média móvel simples (SMA) de 200 dias e uma linha de tendência que se estende até o final de fevereiro. O oscilador estocástico confirma as condições de sobrevenda que fazem desta uma área de alta probabilidade de abrir uma posição longa. Considere definir uma ordem de lucro próximo a US $ 38, 50 - onde o preço pode encontrar resistência em relação aos máximos de outubro e março. Faça uma parada logo abaixo da linha de tendência para proteger o capital de negociação.
Direxion Daily Financial Bear 3X Shares ETF (FAZ)
Com um pool de ativos considerável de US $ 176, 79 milhões, o Direxion Daily Financial Bear 3X Shares ETF (FAZ) tenta fornecer três vezes o resultado inverso do investimento diário do Russell 1000 Financial Services Index. A exposição do índice subjacente a nomes importantes, como a gigante dos seguros Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A), o banco de investimentos JPMorgan Chase e a empresa de cartões de crédito Visa Inc. (V), tornam o fundo uma maneira econômica para os traders reduzirem o amplo setor financeiro. Os retornos por períodos de espera superiores a um dia podem divergir da alavancagem anunciada, à medida que o fundo se reequilibra diariamente. Em 8 de abril de 2019, a FAZ rende 0, 94% e retornou -34, 73% no ano.
Os ursos dominaram a ação dos preços na FAZ desde o final de dezembro, com o retorno dos juros sobre as ações financeiras e o mercado mais amplo no primeiro trimestre. O preço do fundo agora fica a apenas um níquel da sua baixa de 52 semanas, em US $ 8, 73, em 21 de setembro de 2018. Esse fundo, combinado com uma leitura estocástica extrema de sobre-vendas, oferece suporte a partir do qual um salto poderia ocorrer. Aqueles que assumem o comércio devem procurar um teste do nível de resistência da linha horizontal de US $ 10. Os comerciantes podem querer esperar por sinais de uma reversão, como um padrão de alta ou um castiçal de martelo, antes de investir capital. Reduza as perdas se o preço fechar abaixo da mínima de 52 semanas.
ETF ProShares Short Financials (SEF)
Lançado no auge da crise financeira em junho de 2008, o ProShares Short Financials ETF (SEF) procura proporcionar uma exposição inversa ao desempenho diário do Dow Jones US Financials SM Index. Os principais índices de referência incluem bancos em 29, 49%, finanças diversificadas em 27, 71%, imóveis em 19, 88% e seguros em 13, 89%. O spread ultrafino de 0, 06% do fundo e o volume diário em dólar de mais de US $ 400.000 o tornam um produto ideal para traders que buscam uma ação de curto prazo ou proteção contra ações financeiras. O SEF cobra uma taxa de administração competitiva de 0, 95%, paga um dividendo de 0, 70% e caiu 12, 47% no acumulado do ano em 8 de abril de 2019.
Como os outros ETFs financeiros inversos discutidos, o preço das ações da SEF tem se mantido cada vez menor desde o final do ano passado. Nas duas semanas anteriores, o fundo recuou para uma área que encontra apoio de uma linha de tendência que conecta os mínimos de junho e março, o que também corresponde a uma leitura estocástica nas profundezas do território de sobre-venda. Os traders que comprarem a fraqueza atual podem registrar lucros com resistência a US $ 23, 20 ou quando o indicador estocástico ultrapassar o limite de sobrecompra em 80. Gerencie o risco posicionando uma ordem de stop loss cerca de 25 centavos abaixo do preço de entrada.
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