Como uma economia de mercado emergente líder, a China atraiu um interesse cada vez maior de investidores por décadas, graças a oportunidades nos setores de telecomunicações, serviços financeiros e bens de consumo. Os três fundos mútuos chineses a seguir capitalizam as oportunidades nessas e em outras áreas.
Fundo de dividendos da Matthews China
Lançado em 2009, o Matthews China Dividend Investor Fund (NASDAQ: MCDFX) faz parte de um trio de fundos chineses oferecidos pela Matthews International. Gerenciado por Yu Zhang, o fundo de US $ 349 milhões concentra-se principalmente na valorização do capital e na renda atual, visando ações que pagam dividendos de empresas com sede na China ou que realizam grandes negócios por lá. O fundo conta com uma análise fundamental e uma abordagem de investimento em valor para a seleção de ações e também pode investir em dívida conversível. O fundo possui uma taxa de despesa de 1, 15%, considerada abaixo da média para fundos de mercados emergentes gerenciados ativamente, e possui um retorno anualizado de cinco anos em 8, 97%.
As principais participações incluem a fabricante de vestuário Shenzhou International Group Holdings, as ações H do China Construction Bank, a Boer Power Holdings, a Yum Brands e a Shanghai Baosight Software Company.
Fidelity China Region Fund
Lançado em 1995, o Fidelity China Region Fund (NASDAQ: FHKCX) utiliza análises fundamentais de empresas, indústrias e condições econômicas para encontrar ações com potencial
para valorização do capital a longo prazo. Administrado por Bobby Bao, o fundo investe normalmente pelo menos 80% de seu portfólio de US $ 1, 3 bilhão em empresas localizadas na China, incluindo Taiwan e Hong Kong. Quaisquer dividendos ou mais-valias são distribuídos anualmente. O fundo possui uma taxa de despesa de 0, 95% e possui um retorno anualizado de cinco anos de 7, 46%
As holdings incluem o China Construction Bank e o Bank of China Beijing, a Taiwan Semiconductor Manufacturing Company, a Hong Kong Exchanges and Clearing, o Ping An Insurance Group e a empresa de mídia Tencent Holdings.
Fundo de Oportunidades da Oberweis China
O Oberweis China Opportunities Fund (NASDAQ OBCHX), do fornecedor Oberweis Funds, é administrado pelo presidente da empresa, James Oberweis, e foi lançado em 2005. O fundo busca
alcançar crescimento de capital investindo pelo menos 80% de seus ativos em ações ordinárias chinesas que considere atingir esse objetivo. O fundo também pode investir em valores mobiliários que ofereçam exposição a mercados estrangeiros. Com uma taxa de despesa de 1, 91%, o fundo possui um retorno anualizado de cinco anos de 3, 49%. Curiosamente, seu retorno anualizado de três anos mais recente é de 11, 36%.
As principais participações incluem a varejista on-line de descontos Vipshop Holdings, cujo preço das ações mais que dobrou desde 2012. O fundo também detém posições na Tencent Holdings, Ping An Insurance Group, empresa de energia China Everbright International, empresa biofarmacêutica China Biologic Products e tecnologia chinesa da Internet NetEase.
