O que é uma taxa de redefinição?
Uma taxa de redefinição é uma nova taxa de juros que um devedor deve pagar sobre o principal de um empréstimo de taxa variável quando ocorrer uma data programada de redefinição. O credor fornecerá detalhes sobre os termos de redefinição de um empréstimo e cálculos de taxa de juros no contrato de crédito do mutuário.
Quebrando a taxa de redefinição
Uma taxa de redefinição pode ser associada a todos os tipos de empréstimos de taxa variável. Muitos empréstimos de taxa variável têm taxas de juros que são redefinidas em um cronograma especificado. Isso contrasta com outros tipos de empréstimos de taxa variável com termos de taxa flutuante.
Um credor pode estruturar qualquer tipo de empréstimo de taxa variável com juros redefinidos em um cronograma especificado. No entanto, a maioria dos empréstimos pessoais com taxa variável terá uma taxa flutuante que muda sempre que a taxa indexada subjacente aumenta ou diminui. Os empréstimos hipotecários de taxa ajustável são um tipo de produto geralmente estruturado com um cronograma de redefinição de taxa de juros especificado.
Uma taxa de redefinição é uma nova taxa de juros sobre o principal de um empréstimo de taxa variável quando há uma data programada de redefinição.
Juros de taxa variável
Os empréstimos com juros de taxa variável são um produto complexo que inclui uma taxa indexada e uma margem no cálculo da taxa de juros. Os credores baseiam o empréstimo em uma taxa indexada especificada, que geralmente é a taxa principal, LIBOR ou uma taxa do Tesouro dos EUA. No processo de subscrição, o credor atribuirá uma margem aos mutuários que buscam crédito de juros de taxa variável. A margem é baseada no perfil de crédito de um mutuário. Será maior para os tomadores de baixa qualidade de crédito e menor para os tomadores de alta qualidade. O mutuário é então responsável pelo pagamento de uma taxa totalmente indexada, que inclui a taxa indexada mais a margem.
Na maioria dos empréstimos de taxa variável, a taxa totalmente indexada muda sempre que a taxa indexada subjacente aumenta ou diminui. Em um empréstimo de taxa variável com datas de redefinição programadas, a taxa será redefinida com base no cronograma detalhado nos termos do empréstimo. Os empréstimos de taxa variável podem ser redefinidos em várias agendas, que podem incluir datas de redefinição mensal, trimestral ou anual. Se um empréstimo tiver uma data de redefinição agendada, a taxa de redefinição será alterada para a taxa totalmente indexada nessa data. Uma taxa pode aumentar ou diminuir com base na taxa de mercado. Também pode permanecer o mesmo.
Empréstimos Hipotecários com Taxa Ajustável
Os empréstimos hipotecários com taxa ajustável são um dos produtos de empréstimo mais comuns, com uma data de redefinição programada. Esses empréstimos oferecem aos mutuários juros de taxa fixa e variável ao longo da vida do empréstimo.
Os mutuários podem identificar um empréstimo hipotecário de taxa ajustável com uma data de redefinição programada por seu nome. Por exemplo, um empréstimo de 5/1 ARM pagaria uma taxa de juros fixa por cinco anos, seguida por uma taxa variável que é redefinida a cada ano. A primeira data de redefinição do mutuário ocorreria no final do quinto ano, quando os juros seriam redefinidos para a taxa totalmente indexada do mutuário. A taxa totalmente indexada seria então redefinida em uma programação de 12 meses pelo restante da duração do empréstimo.
