O tratamento tributário dos dividendos nos EUA depende se o Internal Revenue Code os classifica como "qualificado" ou "ordinário". Os dividendos qualificados são tributados às mesmas taxas que os ganhos de capital de longo prazo; essas taxas são inferiores às taxas normais de imposto de renda e, a partir de 2019, não excedem 20%.
Os dividendos comuns são tributados como renda ordinária, que, dependendo da faixa tributária, pode significar uma taxa de até 37%. Os investidores pagam impostos sobre dividendos comuns às mesmas taxas que pagam na renda regular, como salário ou salário. As taxas de imposto de renda e de ganho de capital mudam com o tempo, mas nos últimos anos as últimas foram substancialmente mais baixas que as anteriores.
Dividendos Qualificados x Ordinários
Um dividendo é uma parte dos ganhos de uma empresa pagos diretamente aos acionistas. As empresas que oferecem dividendos pagam um valor fixo por ação e podem ajustá-lo para cima ou para baixo a cada período de ganhos (geralmente um trimestre do calendário), com base no desempenho da empresa. O investidor deve pagar impostos sobre seus dividendos, mas quanto ela paga depende se os dividendos são qualificados ou comuns.
Os dividendos qualificados, que recebem tratamento tributário mais favorável, devem atender a alguns critérios. Eles devem ser emitidos por empresas norte-americanas negociadas publicamente nas principais bolsas de valores, como Dow Jones ou NASDAQ. O investidor deve possuí-los por pelo menos 60 dias em um período de manutenção de 121 dias. Certos dividendos - como os derivados de um plano de propriedade de ações de funcionários ou emitidos por uma organização isenta de impostos - não são elegíveis para status qualificado.
Não há diferença significativa entre dividendos qualificados e ordinários além do tratamento tributário.
Tratamento tributário de dividendos qualificados
Os investidores são a favor de dividendos qualificados porque estão sujeitos a alíquotas mais baixas, ou seja, as que incidem sobre ganhos de capital de longo prazo, e não as cobradas sobre o lucro ordinário. Isso é verdade independentemente da faixa tributária do investidor, embora as maiores economias sejam atribuídas aos investidores entre as duas principais faixas, onde a diferença da taxa tributária entre os dois tipos de dividendos pode chegar a 20%.
A partir de 2019, a tabela de impostos para dividendos qualificados apresenta apenas três níveis: 0%, 15% e 20%. Os investidores nos dois escalões inferiores estão totalmente isentos de impostos sobre dividendos qualificados. Com uma taxa de imposto de 0%, os investidores de baixa renda podem manter todo o dinheiro que ganham através de dividendos qualificados.
Para todos os outros investidores, a taxa de imposto para dividendos qualificados é de 15%, com exceção daqueles com maior faixa de impostos, que pagam 20%. Esse suporte fiscal inclui arquivadores individuais que ganham US $ 510.300 ou mais e arquivadores casados que ganham US $ 612.350 ou mais.
Indivíduos que ganham US $ 200.000 ou mais e casais que ganham US $ 250.000 a mais pagam 3, 8% a mais na receita de investimento, incluindo dividendos qualificados.
Exemplo hipotético
Para ver a diferença que esses dois tratamentos fiscais fazem, imagine um investidor com 5.000 ações da Empresa X que gera US $ 2 cada em dividendos comuns ou US $ 10.000 por ano. Suponha que ele seja solteiro e tenha uma renda tributável de US $ 50.000 por ano, colocando-o na faixa de 22% da taxa de renda marginal da renda ordinária. Como os dividendos comuns não recebem tratamento tributário especial, ele paga 22%, ou US $ 2.200, em impostos sobre seus dividendos. No entanto, se seu dividendo for qualificado, ele paga uma taxa de 15%, com base em sua renda, ou US $ 1.500.
Imagine que o mesmo investidor, ainda solteiro, obtenha lucro tributável de US $ 1 milhão por ano, excluindo dividendos de 50.000 ações da empresa X. Com US $ 2 por ação, seu dividendo anual é de US $ 100.000. Tributado à taxa marginal máxima de 37%, ele deve US $ 37.000 em impostos federais sobre os dividendos, se forem comuns, mas apenas US $ 20.000 se forem qualificados, uma economia de US $ 17.000.
