A Ciena Corporation (CIEN) é uma fornecedora global de equipamentos e software para redes de telecomunicações. A empresa registrou lucro antes do sino de abertura em 5 de setembro e superou as estimativas de lucro por ação (EPS) pelo seu quinto trimestre consecutivo. Não importava, pois as ações caíam de qualquer maneira. A ação está acima de uma "cruz de ouro" em seu gráfico diário desde 19 de março de 2018, mas seu gráfico semanal foi negativo, fornecendo um aviso.
As ações fecharam na terça-feira, 10 de setembro, a US $ 39, 65, um aumento de 16, 9% no acumulado do ano e em território de mercado em alta a 40, 9% acima da baixa de 11 de outubro, de US $ 28, 23. A Ciena também está no território de correção, 15, 2% abaixo da máxima de 2019, de US $ 46, 78, estabelecida em 29 de julho. 2002. Agora isso é um acidente!
As ações da Ciena não são baratas, pois sua relação P / E é 22, 11 sem oferecer dividendos, de acordo com a Macrotrends. A Evercore começou a cobertura das ações com uma classificação de desempenho superior e uma meta de preço de US $ 48. A empresa analista cita o crescimento de 17% da receita da Ciena em relação ao ano anterior, mas o problema da empresa era que suas receitas na Ásia-Pacífico caíram 21%.
O gráfico diário para Ciena
Refinitiv XENITH
O gráfico diário da Ciena mostra que o estoque acima de uma "cruz de ouro" desde 19 de março de 2018, quando a média móvel simples de 50 dias subiu acima da média móvel simples de 200 dias, indicando que níveis mais altos estão à frente. Houve uma oportunidade de compra na média móvel de 200 dias em US $ 23, 07 em 31 de maio de 2018. O próximo teste dos 200 dias foi em 13 de maio de 2019, quando a média foi de US $ 34, 04.
Hoje, as ações estão sendo negociadas em torno de sua média móvel de 200 dias mais uma vez a US $ 38, 80. Seu nível de valor anual é de US $ 24, 50, com os valores semestral e trimestral de US $ 32, 43 e US $ 37, 22, respectivamente. O nível de risco mensal é de US $ 46, 00.
O gráfico semanal para Ciena
Refinitiv XENITH
O gráfico semanal da Ciena é negativo, com o estoque abaixo da média móvel modificada de cinco semanas de US $ 40, 99 e acima da média móvel simples de 200 semanas, ou "reversão à média", em US $ 26, 46. A "reversão à média" foi testada pela última vez em 21, 73 durante a semana de 9 de fevereiro de 2018. Prevê-se que a leitura estocástica lenta semanal de 12 x 3 x 3 caia para 39, 56 nesta semana, ante 49, 32 em 6 de setembro.
Estratégia de negociação: compre ações da Ciena com fraqueza para os níveis de valor trimestral e semestral a US $ 37, 22 e US $ 32, 43, respectivamente, e reduza as participações em força ao nível de risco mensal em US $ 46, 00.
Como usar meus níveis de valor e níveis de risco: Os níveis de valor e de risco são baseados nos últimos nove fechamentos semanais, mensais, trimestrais, semestrais e anuais. O primeiro conjunto de níveis foi baseado nos fechamentos em 31 de dezembro. O nível anual original permanece em jogo. O nível semanal muda a cada semana. O nível mensal é alterado no final de cada mês, mais recentemente em 30 de agosto. O nível trimestral foi alterado no final de junho.
Minha teoria é que nove anos de volatilidade entre fechamentos são suficientes para supor que todos os possíveis eventos de alta ou de baixa para as ações sejam levados em consideração. Para capturar a volatilidade do preço das ações, os investidores devem comprar ações com fraqueza a um nível de valor e reduzir as participações fortes. um nível arriscado. Um pivô é um nível de valor ou de risco que foi violado dentro de seu horizonte de tempo. Os pivôs agem como ímãs com alta probabilidade de serem testados novamente antes que o horizonte de tempo expire.
Como usar leituras estocásticas lentas semanalmente 12 x 3 x 3: Minha escolha de usar leituras estocásticas lentas semanais 12 x 3 x 3 foi baseada no backtesting de muitos métodos de leitura da dinâmica do preço das ações, com o objetivo de encontrar a combinação que resultou em menos sinais falsos. Fiz isso após a quebra do mercado de ações de 1987, por isso estou feliz com os resultados há mais de 30 anos.
A leitura estocástica abrange as últimas 12 semanas de máximos, mínimos e fecha para o estoque. Há um cálculo bruto das diferenças entre a maior alta e a menor baixa em comparação aos fechamentos. Esses níveis são modificados para uma leitura rápida e uma leitura lenta, e eu achei que a leitura lenta funcionou melhor.
A leitura estocástica varia entre 00, 00 e 100, 00, com leituras acima de 80, 00 consideradas com sobrecompra e leituras abaixo de 20, 00 consideradas com sobrevenda. Recentemente, observei que as ações tendem a atingir um pico e declinar de 10% a 20% e mais logo após uma leitura ultrapassar as 90, 00, então chamo isso de "bolha inflável parabólica", pois sempre aparece uma bolha. Também me refiro a uma leitura abaixo das 10h00 como "muito barata para ignorar".
