A Applied Materials, Inc. (AMAT) é uma empresa de equipamentos semicondutores e fornecedora de software. Faz chips de computador para dispositivos eletrônicos, incluindo TVs de tela plana, smartphones e produtos solares. A empresa registrou ganhos melhores do que o esperado após o fechamento de 14 de novembro, e as ações reagiram com uma alta intradiária de US $ 63, 07 em 18 de novembro. Este foi um teste fracassado de seu nível de risco semanal em US $ 62, 57, o que foi seguido por um downgrade da indústria do UBS.
O UBS espera que as taxas de execução de equipamentos de wafer fab diminuam, e a Applied Materials estava entre as três empresas de equipamentos semicondutores a serem rebaixadas. A empresa de analistas rebaixou as ações para vender em ponto morto. O estoque de materiais aplicados tem preços razoáveis com uma relação P / E de 20, 44 e um rendimento de dividendos de 1, 35%, de acordo com a Macrotrends. A Applied Materials possui uma série de ganhos em estimativas de ganhos por ação em 17 trimestres consecutivos.
As ações fecharam na semana passada a US $ 55, 95, ainda um aumento de 70, 9% no acumulado do ano e no mercado altista em 94, 3% acima da baixa de 26 de dezembro, de US $ 28, 79. Desde o rebaixamento, as ações estão no território de correção 11, 3% abaixo da máxima intradia de 18 de novembro de US $ 63, 07. A ação foi negociada a partir de US $ 55, 43 em 22 de novembro, mantendo seu nível de valor mensal em US $ 55, 69.
O gráfico diário para Materiais Aplicados
Refinitiv XENITH
O gráfico diário para Materiais Aplicados mostra a formação de uma "cruz de ouro" em 4 de abril, quando a média móvel simples de 50 dias subiu acima da média móvel simples de 200 dias para indicar que preços mais altos estão à frente. Esse sinal de alta acompanhou as ações até sua máxima intradia diária de US $ 63, 07, definida em 18 de novembro. Os investidores poderiam ter comprado as ações com fraqueza para a média móvel simples de 200 dias a US $ 38, 81 em 13 de maio. US $ 28, 79 em 26 de dezembro, naquele dia, tornou-se uma "reversão chave", uma vez que as ações da Applied Materials fecharam naquele dia em US $ 30, 64, acima da máxima de 24 de dezembro de US $ 30, 32.
O fechamento de US $ 32, 74 em 31 de dezembro foi uma entrada importante para minhas análises proprietárias, e o nível de valor anual permanece em US $ 37, 57. As ações poderiam ter sido compradas nesse nível entre 24 de janeiro e 8 de março. O fechamento de US $ 44, 91 em 28 de junho foi outra entrada importante para minhas análises proprietárias. Isso resultou em um nível de risco semestral de US $ 55, 47, que foi testado pela primeira vez em 25 de outubro. Este é o pivô que ocorreu na baixa de 22 de novembro. O fechamento de US $ 49, 90 em 30 de setembro foi outra entrada para minhas análises, e um nível de valor trimestral é de US $ 38, 73. O fechamento de US $ 54, 26 em 31 de outubro foi outra entrada, que resultou em um pivô mensal para novembro em US $ 55, 69.
O gráfico semanal para Materiais Aplicados
Refinitiv XENITH
O gráfico semanal para Materiais Aplicados é positivo, mas sobrecomprado, apesar da fraqueza de curto prazo, com o estoque acima da média móvel modificada de cinco semanas de US $ 54, 95. A média móvel simples de 200 semanas, ou "reversão à média", é de US $ 40, 37. Observe que as ações estavam sendo negociadas em torno dessa "reversão à média" entre a semana de 12 de outubro de 2018 e 18 de janeiro, quando a média foi de US $ 34, 31.
A leitura estocástica lenta semanal de 12 x 3 x 3 é 85, 37 contra 88, 01 em 15 de novembro. Na alta de 18 de novembro, essa leitura estava acima de 90, tornando o material uma "bolha parabólica inflável" antes da correção de 11, 3%.
Estratégia de negociação: se as ações da Applied Materials permanecerem acima de seu pivô semestral em US $ 55, 47, o potencial de alta é para o nível de risco semanal em US $ 62, 57. Caso contrário, o risco é para a média móvel simples de 200 dias em US $ 45, 99.
Como usar meus níveis de valor e níveis de risco: Os níveis de valor e de risco são baseados nos últimos nove fechamentos mensais, trimestrais, semestrais e anuais. O primeiro conjunto de níveis foi baseado nos fechamentos em 31 de dezembro de 2018. O nível anual original permanece em jogo. O fechamento do fechamento de junho de 2019 estabeleceu novos níveis semestrais e o nível semestral do segundo semestre de 2019 permanece em jogo. O nível trimestral muda após o final de cada trimestre; portanto, o fechamento em 30 de setembro estabeleceu o nível para o quarto trimestre. O encerramento em 31 de outubro estabeleceu o nível mensal para novembro.
Minha teoria é que nove anos de volatilidade entre fechamentos são suficientes para supor que todos os possíveis eventos de alta ou de baixa para as ações sejam levados em consideração. Para capturar a volatilidade do preço das ações, os investidores devem comprar ações com fraqueza a um nível de valor e reduzir as participações fortes. um nível arriscado. Um pivô é um nível de valor ou de risco que foi violado dentro de seu horizonte de tempo. Os pivôs agem como ímãs com alta probabilidade de serem testados novamente antes que o horizonte de tempo expire.
Como usar leituras estocásticas lentas semanais de 12 x 3 x 3: Minha escolha de usar leituras estocásticas lentas de 12 x 3 x 3 por semana foi baseada no backtesting de muitos métodos de leitura da dinâmica do preço das ações, com o objetivo de encontrar a combinação que resultou em menos sinais falsos. Fiz isso após a quebra do mercado de ações de 1987, por isso estou feliz com os resultados há mais de 30 anos.
A leitura estocástica abrange as últimas 12 semanas de máximos, mínimos e fecha para o estoque. Há um cálculo bruto das diferenças entre a maior alta e a menor baixa em comparação aos fechamentos. Esses níveis são modificados para uma leitura rápida e uma leitura lenta, e eu achei que a leitura lenta funcionou melhor.
A leitura estocástica varia entre 00, 00 e 100, 00, com leituras acima de 80, 00 consideradas com sobrecompra e leituras abaixo de 20, 00 consideradas com sobrevenda. Recentemente, observei que as ações tendem a atingir um pico e declinar de 10% a 20% e mais logo após uma leitura ultrapassar as 90, 00, então chamo isso de "bolha inflável parabólica", pois sempre aparece uma bolha. Também me refiro a uma leitura abaixo das 10h00 como "muito barata para ignorar".
