O que é um índice de ajuste
Um índice de ajuste é uma modificação que pode ser aplicada a um conjunto de dados para atualizar esse conjunto ou torná-lo uma melhor representação das condições externas. Pode ser uma modificação baseada em fórmula ou um número único derivado de um conjunto externo de observações.
BREAKING DOWN Índice de Ajuste
Índice de ajuste é um termo com aplicativos em uma ampla variedade de contextos. Por si só, o índice de ajuste refere-se a uma alteração numérica de dados fornecidos para melhorar a precisão ou utilidade de um conjunto de dados. Essa melhoria pode ter como objetivo remover distorções, como fluxos e refluxos sazonais em um conjunto de dados específico ou explicar um tamanho de amostra relativamente pequeno. Um ajuste pode atualizar um dado desatualizado para representar melhor as condições atuais. Também pode melhorar a comparabilidade de conjuntos de dados distintos. Nas transações comerciais, as partes podem usar um índice de ajuste para permitir modificações com base nas condições de mercado prevalecentes. Por fim, um índice de ajuste pode fornecer contexto para um conjunto de dados independente e, assim, maximizar a aplicabilidade dessas informações. Os índices fazem isso em uma enorme variedade de situações, conforme demonstrado pela seguinte série de exemplos.
Três exemplos de um índice de ajuste em ação
Talvez o índice de ajuste mais conhecido seja aquele que os credores usam para redefinir as hipotecas de taxa ajustável (ARMs) após o término do período inicial. Normalmente, isso ocorre de três a 10 anos na vida de um braço. Nesse ponto, o credor usa um índice de ajuste para reconciliar a taxa inicial do empréstimo com as taxas vigentes no mercado. A taxa mais frequentemente utilizada é a Taxa Interbancária de Londres (LIBOR). O credor pega esse índice e adiciona uma margem para definir uma nova taxa de juros para o empréstimo.
Um segundo exemplo demonstra como os pesquisadores podem usar um índice de ajuste para comparar uma variedade de conjuntos de dados. O Programa das Nações Unidas para o Desenvolvimento (PNUD) mantém um Índice de Desenvolvimento Humano (IDH) para rastrear as realizações dos países em saúde, educação e renda. O IDH de vários países pode ser comparado para demonstrar os níveis relativos de progresso desses países nessas medidas. No entanto, esse índice falhou em explicar os níveis de desigualdade de gênero ou raça, que o PNUD decidiu serem relevantes para a medida do IDH. Para lidar com essa disparidade entre países, o PNUD desenvolveu um índice de desigualdade que depois aplicou ao IDH para criar um IDH ajustado pela desigualdade (IHDI). Esse índice de ajuste permitiu ao PNUD traçar o progresso de países com altos problemas de desigualdade em relação àqueles sem tais desafios.
Um terceiro tipo de cláusula de ajuste permite que as partes de um contrato comercial ou pessoal modifiquem esse contrato de acordo com variáveis econômicas externas. O Índice de Preços ao Consumidor (IPC), publicado mensalmente pelo Bureau of Labor Statistics (BLS), é um índice de ajuste comumente usado pelas partes em um contrato para estruturar uma cláusula de escalação. Isso é comum em uma ampla variedade de acordos, que variam de arrendamentos comerciais a pagamentos de pensão alimentícia. À medida que o CPI aumenta ou diminui, a obrigação financeira do pagador aumenta e diminui.
