O ouro permanece entre os favoritos dos investidores devido a várias de suas virtudes - oferece proteção contra a inflação, pouca correlação com o mercado de ações e oferece potencial de crescimento mesmo em condições econômicas incertas. Além de ações, títulos, imóveis e moeda, os investimentos vinculados ao ouro atuam como um ativo alternativo para diversificar uma carteira de investimentos. (Veja também, os 5 principais ETFs de ouro para 2018. )
Os fundos negociados em bolsa (ETFs), ações negociadas em bolsa (ETNs) e ações de fundos fiduciários oferecem um meio conveniente para assumir posições de negociação de curto prazo ou fazer investimentos de longo prazo na preciosa commodity de metal amarelo. Todos eles trabalham com um princípio semelhante - detêm ouro físico ou instrumentos financeiros vinculados a ouro e emitem ações a investidores comuns cujo valor muda dependendo da avaliação das participações. Devido à sua alta liquidez, baixas despesas e facilidade de negociação, esses produtos à base de ouro ganharam popularidade com muitas empresas líderes de fundos e empresas de gerenciamento de ativos (AMC) que lançam versões diferentes dos produtos.
No entanto, cada produto distinto de ouro tem seu próprio custo, que varia de 0, 18% a 1, 35%. Uma consideração cuidadosa deve ser dada à relação de despesas, pois afeta o retorno líquido que um investidor pode obter. O índice de despesas é a taxa anual que todos os fundos ou ETFs cobram de seus acionistas e inclui taxas de administração, taxas administrativas, custos operacionais e todos os outros custos com base em ativos incorridos pelo fundo. (Veja também, Fee War faz o seu caminho para os ETFs de ouro .)
Abaixo está a lista de ETFs baseados em ouro, que estão entre os mais baixos em termos de taxa de despesa cobrada aos investidores.
SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM)
Emitido pela State Street SPDR, o ETF GLDM gold oferece aos investidores um dos mais baixos índices de despesas disponíveis para um ETF fisicamente lastreado em ouro listado nos EUA. É classificado como ETF Longo-Curto, o que significa que o fundo às vezes pode assumir posições longas e curtas no ativo subjacente (ouro). Iniciado recentemente em junho de 2018, o ETF possui um baixo índice de despesas de 0, 18%. Até o momento, possui ativos sob gestão (AUM) de cerca de US $ 135 milhões e detém cerca de 3, 5 toneladas de ouro em sua confiança.
GraniteShares Gold Trust (BAR)
Lançado pela empresa de ETF GraniteShares, com sede em Nova York, o BAR foi lançado em agosto de 2017 e possui uma taxa de despesa de 0, 20%. O ETF é lastreado em ouro físico, que é mantido com segurança no cofre de Londond, operado pelo custodiante ICBC Standard Bank PLC. BAR representa um interesse fracionário em barras de ouro físicas que são armazenadas nos cofres. Possui cerca de 283 milhões de dólares americanos e mantém cerca de 7, 36 toneladas de ouro físico.
iShares Gold Trust (IAU)
Uma das mais antigas relações de confiança em ouro iniciadas em 2005, as ações da IAU representam uma fração (1/100 de) de uma onça de ouro. Com uma taxa de despesa de 0, 25%, o IAU Gold Trust detém uma participação de mercado significativa entre os fundos lastreados em ouro e ETFs. Possui ativos líquidos que ultrapassam US $ 10, 25 bilhões em setembro de 2018 e detém mais de 266 toneladas de ouro físico em sua confiança.
ETF iShares Gold Strategy (IAUF)
Outra oferta da iShares, o relativamente novo ETF lançado em junho de 2018, possui uma taxa de despesa líquida de 0, 25%. Possui um AUM de pouco mais de US $ 4, 6 milhões e busca oferecer exposição, com base no retorno total, ao desempenho dos preços do ouro. Ele tenta fazer isso investindo em uma combinação de (i) contratos futuros de ouro negociados em bolsa e outros derivativos negociados em bolsa ou de balcão (OTC), como contratos a termo, futuros, opções e swaps que se correlacionam com os retornos do investimento de ouro físico e (ii) produtos negociados em bolsa (ETPs) apoiados ou vinculados a ouro físico, que podem incluir o iShares Gold Trust (IAU)
E-TRACS UBS Bloomberg CMCI Gold ETN (UBG)
Emitido pelo UBS, o UBG ETN foi lançado em abril de 2008 e cobra uma taxa de despesa de 0, 30%. Ele foi projetado para acompanhar o desempenho do Índice de Retorno Total de Ouro UBS Bloomberg CMCI, que mede os retornos garantidos de uma cesta de contratos futuros de ouro até cinco vencimentos constantes que variam de três meses a três anos. Possui cerca de US $ 3, 3 milhões em AUM.
Ações físicas suíças de ouro do ETFS (SGOL)
Lançada pela Aberdeen Standard Investments em setembro de 2009, a SGOL tenta refletir o desempenho do preço do lingote de ouro. Com AUM de mais de US $ 781 milhões, suas ações são fisicamente lastreadas com metal alocado no cofre de Zurique, na Suíça. O preço das ações do produto está fora das especificações da Good Bullion Market Association, da London Bullion Market Association, que é uma referência internacionalmente reconhecida e transparente para a precificação do ouro físico. Possui uma relação de despesa líquida de 0, 39%.
Desempenho dos últimos 12 meses do ETF Gold de baixo custo
