O que é uma anuidade variável imediata?
Uma anuidade variável imediata é um produto de seguro pelo qual um indivíduo paga uma quantia antecipada e recebe pagamentos imediatamente. Os pagamentos de uma anuidade variável imediata continuam por toda a vida do detentor da anuidade, mas os valores variam com base no desempenho da carteira subjacente.
Como funciona uma anuidade variável imediata
A anuidade variável imediata é única porque a maioria das anuidades tem pagamentos que começam após uma fase de acumulação e terminam em uma idade especificada. A anuidade variável imediata pula a fase de acumulação exigindo que o detentor contribua com um montante fixo após o qual a fase de anuitização começa. Anuidades variáveis imediatas não são típicas, mas podem ser um investimento sábio quando um investidor estiver mais velho e preocupado com a possibilidade de sobreviver a suas economias.
As anuidades variáveis imediatas apresentam os mesmos riscos que as anuidades variáveis normais, porque os pagamentos variam e podem cair quando o valor dos ativos subjacentes diminui. No entanto, os pagamentos também podem aumentar se o investimento tiver um bom desempenho, e o retorno pode até superar o custo da inflação. Este não é o caso de anuidades fixas que pagam ao investidor o mesmo valor todos os meses.
A diferença entre uma anuidade variável imediata e uma anuidade variável padrão é que a primeira carece de uma fase de acumulação. Em vez disso, para uma anuidade variável imediata, o período é compactado em um investimento fixo, o que introduz o risco de timing do mercado. Se um investidor compra uma anuidade variável imediata no auge de um mercado em alta, por exemplo, a renda futura cairá à medida que o mercado voltar à média. Isso pode significar que é improvável que o detentor da anuidade veja um retorno considerável sobre a parte variável da anuidade.
Anuidade variável imediata vs. Anuidade fixa imediata
Os pagamentos imediatos de anuidades fixas não serão alterados se o mercado decolar após o investimento inicial, porque o fornecedor de anuidades garante os pagamentos. Alguns fornecedores de anuidades variáveis imediatas também garantirão uma porcentagem nas porções variáveis, mas taxas mais altas normalmente acompanham essas garantias. Uma regra geral para investimentos de anuidade é: quanto maiores as garantias, maior o preço.
401 (k) se IRAs normalmente usam anuidades imediatas. Anuidades variáveis imediatas não oferecem as vantagens fiscais de outras contas de aposentadoria. Por exemplo, os planos de aposentadoria antes dos impostos, como 401 (k) s, permitem ao indivíduo diferir impostos sobre ganhos de investimento e reduzir sua renda tributável atual. No entanto, anuidades variáveis imediatas oferecem renda consistente até a morte, com um bônus potencial em cima, dependendo do desempenho do ativo subjacente.
