As ações da empresa de redes de computadores Arista Networks Inc. (ANET), sediada em Santa Clara, Califórnia, despencaram mais de 9% na sexta-feira, após uma nota de baixa de uma equipe de analistas na rua que espera que a nuvem da Cisco Systems Inc. (CSCO) rival baseado em ver sua participação de mercado cair na crescente popularidade de provedores menores e menos conhecidos.
A Microsoft viu a mudança para comutadores de caixa branca
A empresa de pesquisa do setor Cleveland Research rebaixou as ações da ANET de comprar para neutras em uma nova competição para atender clientes de "grande escala", como Facebook Inc. (FB) e Microsoft Corp. (MSFT). Ben Bollin, de Cleveland, escreveu uma nota argumentando que as grandes empresas de nuvem e mídia estão optando por "equipamentos de caixa branca" fora da marca dos concorrentes. Além disso, a gigante das redes Cisco, que travou uma longa batalha com a Arista, está sendo "agressiva" nos preços de seus equipamentos.
Essa mudança pode ser particularmente dolorosa para Arista, observou Bollin, já que a empresa de tecnologia gerou 16% de sua receita total da Microsoft no ano passado, conforme observado pelo CEO Jayshree Ullal em fevereiro. A empresa espera que o MSFT seja responsável por 10% da receita total da ANET este ano. Embora o movimento maior de grandes fabricantes de comutadores para designs personalizados não seja novidade, a Microsoft historicamente não faz parte da tendência. No final de 2017, os analistas da Stifel observaram que 90% do mercado de caixa branca é atribuído aos dois principais concorrentes em nuvem pública da MSFT, Amazon.com Inc. (AMZN) e Alphabet Inc. (GOOGL).
As especulações de que a Microsoft pode optar por construir seus próprios sistemas de data center levaram o CEO da Arista a abordar as preocupações nos últimos anos. Na última demonstração de resultados da empresa, Ullal permaneceu otimista no relacionamento da empresa com seus maiores clientes, sugerindo que ela não havia visto nenhuma alteração em relação à mudança para os comutadores de caixa branca.
Fechando 9, 2% na sexta-feira em US $ 244, 20, as ações da ANET refletem uma queda de 22% em relação aos máximos alcançados em março em US $ 311, 67. As ações retornaram 3, 7% no acumulado do ano (YTD) e 85, 9% nos últimos 12 meses, em comparação com o ganho mais amplo de 0, 7% e 14, 1% do S&P 500 e 14, 1% de aumento nos mesmos períodos.
