A We Company, mais conhecida como a popular rede de coworking WeWork Cos., Está montando uma estratégia extraordinária para reforçar sua oferta pública inicial planejada para evitar o destino da Uber Technologies Inc. (UBER) e Lyft Inc. (LYFT), dois fundos empresas perdedoras cuja estréia pública de alto nível tropeçou bastante.
O WeWork, que perdeu US $ 1, 9 bilhão no ano passado, apesar do rápido crescimento da receita, planeja arrecadar até US $ 4 bilhões por meio de um mecanismo de dívida nos próximos meses para financiar o crescimento, e essa dívida poderá subir para US $ 10 bilhões nos próximos anos, segundo fontes citado pelo Wall Street Journal, conforme descrito em detalhes abaixo.
Reforçando o IPO da WeWork
O Goldman Sachs Group Inc. (GS) e o JPMorgan Chase & Co. (JPM) criaram e estão apoiando o plano de dívida para tornar o IPO atraente, de acordo com o WSJ, e estão assegurando aos investidores que a empresa será capaz de financiar o crescimento em próximos anos sem precisar voltar aos mercados de ações. Também foi projetado para demonstrar o valor dos arrendamentos e fluxos de caixa da empresa. Muitas de suas propriedades individuais já são rentáveis e grande parte de suas perdas advém de iniciativas de crescimento.
Os fluxos de caixa das principais operações da WeWork irão pagar os juros da dívida, segundo fontes do WSJ. Como os investidores na nova linha de crédito teriam acesso ao fluxo de caixa dos edifícios da WeWork nos EUA, Europa e América Latina para financiar o pagamento da dívida, a empresa poderia levantar caixa a uma taxa de juros mais baixa do que a garantida pelos títulos corporativos. mercado, de acordo com o WSJ. Seguida pelo acordo de dívida, a WeWork faria seu IPO no final de 2019 ou no início do próximo ano.
A We Co. é uma rede de coworking que aluga propriedades e as transforma em espaços comunitários que aluga para pequenas empresas, startups e grandes empresas. Recentemente, a empresa expandiu suas operações em um esforço para se tornar uma empresa mais diversificada.
Olhando para o futuro
O WeWork foi avaliado em US $ 47 bilhões quando levantou capital da SoftBank no início deste ano. Enquanto muitos estão céticos quanto à justificativa dessa avaliação, os touros argumentam que os investidores devem ver a empresa como uma empresa de tecnologia com uma gama crescente de serviços e linhas de negócios.
