O que é um Index Hugger
Um encolhedor de índice é um tipo de fundo mútuo gerenciado que normalmente funciona como um índice de referência, como o S&P 500 ® ou o Dow Jones Industrial Average. Esse comportamento de desempenho dá aos investidores razões para compará-lo a algo como um fundo de índice de armário. Espera-se que a maioria dos fundos gerenciados ativamente supere o chamado desempenho médio produzido pelos fundos de índice gerenciados passivamente. Assim, como um avaliador de índices acompanha de perto os índices de referência, as taxas que acompanham o investimento devem direcionar os investidores para outra direção mais econômica.
BREAKING Index Índice Hugger
Um encolhedor de índice é frequentemente visto como explorador nos círculos de investimento. Esses tipos de fundos aparentemente tiram proveito da falta de conhecimento dos investidores. Eles anunciam retornos impressionantes do mercado que não conseguem entregar, enquanto cobram taxas pelo serviço. Esses fundos oferecem aos investidores pouco em benefício. No entanto, as empresas de fundos normalmente se beneficiam muito com os rastreadores do armário. Eles são baratos, fáceis de operar e o fundo recebe taxas pela execução de um serviço que é praticamente inexistente. Consequentemente, os rastreadores de armários permitem que grandes corretoras operem muitos portfólios diferentes com uma abordagem passiva de tamanho único.
Na maioria dos casos, os investidores estariam melhor alocando seus ativos em um fundo negociado em bolsa (ETF) de baixo custo, em vez de pagar por um fundo de proteção de índice gerenciado ativamente, sem potencial para um retorno notável. A única razão para considerar o pagamento de custos mais altos para um fundo gerenciado é se o gerente de portfólio em questão tiver um sólido histórico de desempenho superior ao mercado.
Índice Huggers e fator R ao quadrado
Os huggers do índice devem colocar o fator R ao quadrado em jogo para os investidores, que realizam sua devida diligência ao determinar se devem fazer um investimento. No mundo dos investimentos, o R-quadrado é normalmente considerado o percentual dos movimentos de um fundo ou título que pode ser explicado por flutuações em um índice de referência.
Os valores do quadrado R variam de 0 a 1 e são comumente declarados como porcentagens de 0 a 100%. Um quadrado de R de 100% significa que todos os movimentos de um título, a variável dependente, são completamente explicados por movimentos no índice, a variável independente. Um quadrado alto de R que cai entre 85 e 100% sugere que o desempenho da ação ou fundo se move relativamente de acordo com o índice. Nesse cenário, é melhor os investidores investirem no próprio índice, que possui menor rotatividade de portfólio e menor índice de despesas.
